¿Dónde debería aparcar mi dinero si soy pesimista sobre la economía y creo que habrá una alta inflación?

Question

Estoy en Australia.

Mi predicción es que la economía no va a ir muy bien. También creo que el mercado inmobiliario va a caer. También creo que se producirá una alta inflación.

Puedo explicar por qué pienso estas cosas, aunque creo que no es el objetivo de la pregunta. No se trata de lo que creo que va a pasar, sino de cómo debo reaccionar ante ello.

Así que mi pregunta es, si en estas condiciones económicas, ¿cuál sería el mejor lugar para aparcar mi dinero?

Si me voy en el mercado de acciones, entonces perderé dinero por la caída de los precios de las acciones. Si lo dejo en el mercado inmobiliario, entonces perderé dinero por la caída de los precios de los inmuebles.

Si lo mantengo en forma de efectivo, la inflación se comerá el valor de mi efectivo.

¿Existe una forma segura de aparcar mi dinero en efectivo?

EDIT : Bien, para que quede claro, esto es lo que creo que va a pasar con la economía australiana. Es una situación única dada la proximidad y el tamaño de Australia.

En este momento, los precios de las viviendas australianas están locamente altos. Por ejemplo, The Economist predice que hay una burbuja mayor que la de Estados Unidos. La inflación también está aumentando debido a la inflación mundial.

Lo que predigo es que los tipos de interés subirán hasta más o menos finales de 2011, y entonces los precios de la vivienda empezarán a estar bajo presión -ya están bajo presión ahora, pero la gente ha pedido tantos préstamos, que los tipos de interés altos, más se verán obligados a vender.

Ante un desplome del mercado inmobiliario, el banco central bajará los tipos de interés; en ese momento, el dólar australiano se desplomará, lo que provocará una inflación aún mayor. Al igual que en el caso de Irlanda, una caída del mercado inmobiliario hundirá la economía y provocará un elevado desempleo.

Answer 1

Para la diversificación contra la inflación de la moneda local, tienes fundamentalmente 3 opciones:

• Comprar bienes que tendrán demanda durante la inflación
• Forex: cambia tu $AU into eg. UK pound, or US$ antes de la inflación, esperar a que el mercado nos pille con la caída, volver a cambiarla -> beneficiarse de la diferencia
• Oro: similar a lo anterior, salvo que tiende a ser más estable a largo plazo (los activos subyacentes no suelen estropearse)

Dependiendo de lo seguro que esté de su predicción, y de la cantidad de dinero que esté dispuesto a apostar para "poner en corto al país", también podría considerar una mezcla de los enfoques anteriores.

Buena suerte.

Answer 2

Si cree que su dinero comprará menos bienes en el futuro debido a la inflación, ¿hay bienes que querrá o necesitará en el futuro que pueda comprar ahora? Creo que el coste de almacenamiento tendría que ser menor que la inflación en el precio para que esto tenga sentido. Si se utiliza el comercio de productos básicos, puede que no haya un coste de almacenamiento, pero probablemente haya que sopesar algunas comisiones en relación con la inflación prevista.

Básicamente, si las "cosas" van a costar más en el futuro, haciendo que tu efectivo valga menos, ¿puedes convertir el efectivo en "cosas" antes de que los precios suban?

Answer 3

Teniendo en cuenta estos supuestos (que me parecen razonables) me parece que el lugar obvio es comprar activos no australianos, como el Vanguard VTS (mercado total de acciones de EE.UU.) y VEU (mundo sin EE.UU.) ETFs y quizás también algunos ETFs de renta fija internacional.

• Al caer el AUD, el valor en AUD de estas inversiones extranjeras aumentará
• Evita comprar propiedades locales a precios que pueden resultar inflados

Creo que mantener una cierta cantidad de dinero en efectivo sería prudente de todos modos.

Si te sentías muy seguro de que esto iba a suceder, te podría pedir prestado en Australia y comprar activos extranjeros, esperando que a medida que el AUD caiga, el coste relativo del préstamo también baje. Obviamente, esto es bastante arriesgado, entre otras cosas porque los tipos de interés australianos ya son altos y pueden subir mucho más, y mientras los tipos suben, el tipo de cambio probablemente también subirá.

Como he mencionado en otra respuesta Creo que la compra de oro u otros instrumentos de materias primas es una mala opción en este caso porque la economía australiana y el AUD ya están muy vinculados a esos precios.

Answer 4

Teniendo en cuenta tu punto de vista yo recomendaría sobre todo bienes que serán más difíciles de conseguir, metales preciosos (no sólo oro) y forex (aunque el enfoque forex depende de que algún otro país no tenga problemas con su propia economía, lo que en un mundo tan interconectado como el nuestro por internet y todas las nuevas tecnologías no parece probable) Recomiendo encarecidamente la plata, que es más barata que el oro y es suficientemente estable a largo plazo

Answer 5

Por lo general, en una economía desarrollada o en desarrollo, si la inflación general es alta, todo aumentará, incluidos los bienes inmuebles. El coste de los fondos es bajo [demasiado dinero persiguiendo muy pocos bienes causa inflación], lo que significa que más empresas piden préstamos baratos y más negocios florecen y, por tanto, el mercado de valores también debería subir.

Por lo tanto, si se observa una situación en la que la industria va mal y la inflación es alta, significa que hay problemas mayores. La mejor apuesta sería el oro y aparcar los fondos en otra moneda.