¿Cómo afectan los tipos de interés históricamente bajos a los precios de los inmuebles?

Question

Los tipos de interés fijos a 30 años han ha alcanzado hoy un mínimo histórico: 3.83% . Resulta que vivo en el el segundo mercado inmobiliario más caliente del país y estoy considerando comprar mi primera casa, que sería mi residencia principal no una propiedad de inversión. Tengo la intención de permanecer en la casa durante más de 7 años. Me encuentro con que las propiedades deseables se contratan entre 12 y 48 horas después de salir al mercado. Los agentes inmobiliarios me dicen que hay muchos compradores buscando casas en mi rango de precios. Esto parece haber aumentado los precios varios por ciento en comparación con el período 2008-2011.

Me preocupa comprar hoy, perder mi trabajo en unos años, quemar mi fondo de emergencia de 6 meses y verme obligado a vender mi casa. Si los tipos de interés aumentan, sospecho que los precios de la vivienda bajarán, lo que me hará caer en picado. ¿Cómo afectan los tipos de interés a los precios de los inmuebles?

Answer 1

El artículo que cita John dice que no hay correlación, pero este gráfico del artículo dice lo contrario;

Se ve que la tasa baja del 14% al 4% y la vivienda sube de un índice de 50 a cerca de 190. (Acercándome a mi calculadora TI BA-35) Veo que en el 14%, $1000/mo will buy $ El valor de la hipoteca es de 84.400 dólares, pero al 4%, comprará 209.500 dólares. 2-1/2 veces el poder de préstamo para el mismo pago. Pero espera, mis amigos de Huevo del Oeste dime que la inflación significa que no puedo comparar $1000 in 1980 to the same $ 1000 en 2010. El $1,000 inflates to $ 2611 (es decir, una renta que sólo aumenta con la inflación, no más) y que puede financiar una hipoteca de 546.900 dólares. Esto es 6,5 veces la capacidad de endeudamiento original, y sin embargo el índice de la vivienda "sólo" aumentó 3,8 veces. ¿Ves ese gráfico tan loco? La vivienda en realidad se abarató desde 1980 hasta el pico. Las estadísticas pueden decir lo que quieran. El cambio de los tipos de interés impulsó todo el cambio en los precios de la vivienda, pero no tanto como debería.

Para responder a tu pregunta, espero que cuando los tipos suban (y lo harán) los precios de la vivienda se resientan. En los dólares de hoy, un $1000 borrows (at 4%) nearly $ 210 mil, pero al 6%, sólo 167 mil dólares. Si los tipos dieran un salto desde estos mínimos históricos, esa es la naturaleza del riesgo que asumirías.

Answer 2

Los tipos de interés suelen afectar al precio de la vivienda, pero también lo hacen otros factores, especialmente la tasa de desempleo. Sin embargo, en igualdad de condiciones, cuando los tipos de interés bajan, se abarata el préstamo de dinero, por lo que se tiende a estimular la economía y el mercado inmobiliario, aumentando la demanda de casas y, en general, haciendo que los precios de la vivienda aumenten (especialmente si la oferta de nuevas viviendas no aumenta con la demanda). Cuando los tipos de interés suben ocurre lo contrario. Normalmente los tipos de interés bajan para estimular una economía en desaceleración y los tipos de interés suben para frenar una economía sobrecalentada.

En cuanto a tu situación, puedes conseguir un tipo fijo a 30 años con los tipos de interés actuales (en Australia el tipo fijo más largo que se puede conseguir es a 10 años y el tipo suele ser un 1 o 2 por ciento más alto que el tipo variable estándar. La mayoría de la gente aquí opta por el tipo variable o por un tipo fijo de entre 1 y 3 años). Esto significa que, aunque los tipos suban en el futuro, usted no pagará un tipo más alto, lo cual es positivo para usted. Estás comprando la casa para vivir en ella, así que mientras puedas seguir pagando las cuotas no deberías preocuparte demasiado si el precio de la casa baja en algún momento en el futuro, porque si tu casa ha bajado y quieres venderla para comprar otra para vivir en ella, entonces esa casa también habrá bajado en relación con la tuya (más o menos).

Así que su principal preocupación es que los tipos suban provocando tanto la caída de los precios de la vivienda como el aumento del desempleo, y que usted mismo pierda su trabajo y finalmente su casa. Es un riesgo, pero lo que tienes que considerar es si puedes gestionar ese riesgo. En primer lugar, creo que los tipos de interés no subirán en EE.UU. durante varios años, y si empiezan a subir, lo más probable es que lo hagan lentamente. Por lo tanto, tienes algo de tiempo a tu favor. En segundo lugar, ¿qué puede hacer entre ahora y cuando los tipos de interés empiecen a subir dentro de unos años?

1. Intente ahorrar más para aumentar su red de seguridad de 6 a 12 meses o más, o haga pagos adicionales a su préstamo hipotecario para estar en ventaja si las cosas van mal.

2. Si le preocupa que pueda perder su trabajo, ¿qué puede hacer para reducir las posibilidades de perderlo o para aumentar las posibilidades de conseguir un nuevo trabajo rápidamente si lo pierde? Mejore sus habilidades actuales, consiga nuevas habilidades, conviértase en un empleado valioso o busque posibles oportunidades para iniciar su propio negocio.

3. Investiga por tu cuenta los tipos de casas que quieres comprar, cuantas más casas veas mejor preparado estarás cuando aparezca la casa adecuada al precio adecuado, y menos posibilidades tendrás de precipitarte en la compra de lo que podría ser una casa sobrevalorada.

Así que, para resumir, investigue todo lo que pueda, entienda cuáles son sus riesgos y cómo va a gestionarlos.