En el documento Opciones de Quanto por Uwe Wystup el "factor quanto" $Q$ se utiliza para describir los contratos a plazo/opciones cuando se cuantifican en una moneda diferente, por ejemplo.
$$\text{Quanto Forward Value} = Q \cdot e^{-r_Q T}\cdot \phi \cdot (S_0 \cdot e^{\tilde\mu T}-K)$$
donde $K$ denota la huelga, $T$ el tiempo de caducidad, $\phi=\pm1$ el habitual indicador largo-corto, $S_0$ la base y $Q$ el factor quanto.
El documento nunca dice explícitamente (o al menos yo no lo veo), lo que $Q$ es. ¿Tenemos algo como $$Q = e^{\rho \cdot \sigma_{1} \cdot \sigma_{2}}$$ ?
