Entiendo cómo utilizar el método de Longstaff Schwartz en Monte Carlo para calcular el valor de continuación de las opciones dependientes de la trayectoria, pero alguien mencionó recientemente otra técnica llamada "Hindsight overhedge". No puedo encontrar ninguna referencia a ella. ¿Alguien se ha topado con Hindsight overhedge en la simulación de Monte Carlo y puede señalar una referencia a ella?
Respuesta
¿Demasiados anuncios?
Cody Brimhall
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Creo que puede referirse a un procedimiento por el que se utilizan las trayectorias "futuras" de Monte Carlo para determinar el ejercicio óptimo. Por ejemplo, consideremos una decisión de ejercicio en $T_1$ dentro de una opción dependiente de la ruta que expira en $T_2>T_1$ . A continuación, para determinar si se ejerce en $T_1$ , examina cada ruta en [ $T_1,T_2$ ] para decidir si el valor de continuación > el valor de ejercicio, y ejercer "a posteriori" en consecuencia. Esto, presumiblemente, da un límite superior al valor, ya que se está engañando al mirar hacia el futuro.
