¿Debo invertir en el mercado estadounidense o en el indio?

Question

Si tuviera 1.000 dólares para invertir, ¿me conviene más invertirlos en EE.UU., en la India o una mezcla de ambos?

Soy un ciudadano indio que trabaja en Estados Unidos, con la opción de invertir en Fondos indexados estadounidenses o enviando dinero a la India para invertir en fondos de inversión indios . Por el momento, tengo la intención de volver a la India en 5-10 años.

¿Cuál es la mejor opción para un ¿estrategia de ahorro a largo plazo?

Factores clave en los que he pensado para tomar la decisión:

• Pérdida por conversión de moneda del 1% al convertir USD a INR
• Poder de la moneda: Depreciación histórica de la INR frente al USD
• Tipos de interés de los depósitos bancarios: 1,8% en las cuentas de ahorro de EE.UU. frente al 7% en la India
• Tasas de inflación: 2% en EE.UU. frente al 5% en la India
• Rendimiento de los índices/fondos de inversión: ~15% en India frente a ~10% en EE.UU. (media de 5 años basada en el S&P 500 frente al fondo Axis Long Term Equity)

Desde entonces no puedo tomar una decisión clara:

• No entiendo cómo se relacionan los factores anteriores
• No tengo un marco para comparar las dos inversiones

Answer 1

Hay tres argumentos principales por los que debería concentrar sus inversiones en EE.UU. en lugar de mantener fondos internacionales, que se tratan con más detalle aquí . Pero a grandes rasgos se reducen a:

1. Riesgo añadido: los riesgos monetarios y un menor nivel de transparencia en la relación en el mercado tienden a hacer que los fondos internacionales sean inversiones más arriesgadas. Estados Unidos tiene uno de los sectores de inversión más regulados del mundo. Una menor regulación hace que sea más vulnerable al fraude y la corrupción.

2. Gastos añadidos: el TCM de un ETF de bolsa estadounidense total de Vanguard es del 0,03%.

3. Las empresas estadounidenses son empresas internacionales - Todas las principales empresas estadounidenses son ya de ámbito internacional, y muchas de ellas obtienen más del 50% de sus beneficios en el extranjero. Al negociar con fondos estadounidenses, usted ya posee una gran parte de la economía mundial.

En lo que respecta a su último punto sobre los rendimientos ("Rendimiento de los fondos de inversión/índices: ~15% en la India frente a ~10% en EE.UU. (media de 5 años basada en el S&P 500 frente al fondo Axis Long Term Equity)"), me gustaría señalar que ambos países se estaban recuperando de la crisis financiera de 2008 en ese momento. Entender cómo se comporta un país en un mercado alcista es importante, pero también se necesitan datos sobre cómo se comporta en un mercado bajista - ¿Cómo de grande fue la caída de la India en 2008?

Answer 2

Además de los puntos que ha planteado, también debe tener en cuenta que la mayoría de los fondos de inversión indios (si no todos) no aceptarán inversiones de una persona que viva en los Estados Unidos, debido a las normas de información del IRS

Answer 3

Una mezcla.

La diversificación es buena.

Más diversificación es mejor.

El mercado estadounidense es mayor que el indio, por lo que deberías invertir más dinero en el mercado estadounidense y menos en el indio. Pero, por supuesto, invierta también parte de su dinero en el mercado indio.

No falsifiques también otros mercados: Europa, Japón, Corea, China, etc.