¿Por qué los tipos de interés de los préstamos estudiantiles son bajos cuando las condiciones de reembolso parecen peores para los prestamistas?

Question

He oído que los tipos de interés de los préstamos para estudiantes suelen ser bajos en comparación con otros tipos de préstamos.

Creo que entiendo la parte de la subvención, es decir el gobierno federal descuenta intereses, presumiblemente para apoyar la educación superior.

Pero, ¿por qué incluso los préstamos no subvencionados tienen tipos más bajos que otros tipos de préstamos, cuando las condiciones de reembolso parecen favorecer a los prestatarios? Es decir, normalmente el prestamista no ve ningún reembolso hasta después de la graduación (o la anulación de la matrícula), y no cobra ningún interés durante ese período, ¿verdad? Entonces, ¿qué ganan los prestamistas al cobrar intereses tan bajos?

Es posible que no tenga ni idea de cómo ganan dinero los prestamistas. Y buscando en Google "¿Por qué los tipos de interés de los préstamos estudiantiles son bajos?" sólo arroja resultados sobre por qué los tipos de interés de los préstamos estudiantiles son alto .

Answer 1

Por lo general, el prestamista no ve ningún reembolso hasta después de la graduación (o la anulación de la matrícula), y no cobra ningún interés durante ese período, ¿verdad?

El pago de los intereses de los préstamos subvencionados corre a cargo del gobierno. Si tienes un préstamo no subvencionado y elija no pagar los intereses durante la escuela, se acumula - lo que significa que el saldo del préstamo aumenta por los intereses. Por lo tanto, aunque el tipo de interés declarado que se cobra es más bajo, el efectivo El tipo de interés (es decir, el tipo que corresponde al importe de los intereses pagados en relación con el importe prestado) es más elevado.

La razón principal de los tipos más bajos es que los préstamos estudiantiles federales no suelen ser descargables en caso de quiebra. Existe una beneficio de condonación disponible si trabaja a tiempo completo en un trabajo de servicio público para 10 años . Dado que estos trabajos se encuentran en zonas desatendidas, es probable que estén mal pagados, por lo que estás cambiando 10 años de un salario bajo por el beneficio potencial de cancelar lo que queda de tus préstamos estudiantiles (y el beneficio no financiero de servir a la sociedad). Hay otras formas de aplazar pagos, o consolidarlos en otros préstamos, pero prácticamente no hay manera de deshacerse de ellos, a diferencia de los préstamos personales que pueden ser dados de baja en la quiebra o los préstamos al consumidor que pueden ser recuperados en un embargo. Básicamente hay que morir, quedar discapacitado o trabajar en un empleo mal pagado del sector público.

Así que mientras los pagos pueden ser aplazado el gobierno sigue siendo más o menos garantizado para recuperar su dinero, por lo que el riesgo de impago es muy bajo.

Privado Los préstamos para estudiantes son una historia diferente: son quebrables, por lo que tienen un tipo más alto para compensar el riesgo adicional de impago.

Answer 2

Los tipos de interés se cotizan según un par de principios [No tengo en cuenta los altos precios de los intereses que se cobran porque una empresa "puede", como los anuncios de préstamos de día de pago que se basan en la desesperación del cliente y la falta de conocimientos financieros para cobrar tasas exorbitantes].

• ¿Cuál es el coste de los préstamos "sin riesgo"? Es decir, las letras del Tesoro o similares. Si el tipo de mercado general de la deuda pública es más bajo, todos los demás productos de interés deberían tener descensos similares. Supongamos que se trata de un tipo del 1% en la actualidad.

• Cuál es el riesgo de impago ? Cuanto más probable es que alguien no pague sus intereses, más necesita el banco cobrar a todos los demás una cantidad mayor para compensar. Simplificando, si un tipo de interés libre de riesgo ganara el 1%, y el 20% de todos los saldos de las tarjetas de crédito quedaran impagados, entonces la compañía de tarjetas de crédito tendría que cobrar alrededor del 21% de interés para acabar obteniendo un beneficio neto del 1%. Tenga en cuenta que no pagar el saldo de su tarjeta de crédito durante 2 años es estupendo para la compañía de tarjetas de crédito: los saldos se acumulan, y ellos salivan ante la posibilidad de obtener algunas multas y pagos de intereses en un corto período de tiempo. Lo que pone nerviosa a la compañía de tarjetas de crédito es no pagar durante más de 10 años, o una solicitud de quiebra.

• ¿Qué recuperación de la seguridad es posible? Si tienes una hipoteca sobre una casa, o un préstamo garantizado para un coche, el impago permitirá al banco hacerse con la propiedad de ese activo, venderlo y devolver los restos que queden después de resarcirse. En el caso de algunos activos, el valor de esta garantía es menor, como en el caso de un coche, cuyo valor puede bajar un 30% cuando lo sacas del concesionario y te quedas inmediatamente "bajo el agua", lo que significa que la venta del coche no daría al banco suficiente dinero para recuperar su préstamo. Así que podrían cobrar un 5% de interés por el préstamo del coche. Sin embargo, una hipoteca sobre una vivienda se rige por una normativa que exige pagos iniciales, etc., lo que significa que es menos probable que te encuentres bajo el agua y, por tanto, un tipo del 3% podría ser posible. Recuerda: si no pagas un préstamo estudiantil, no puede venir un recuperador y quitarte el título. .

Y, particularmente relevante para esta pregunta :

• ¿Cuál es la posibilidad de impago con ayuda de una reclamación de quiebra?

La mayoría de los préstamos estudiantiles en EE.UU. no pueden ser descargados en la bancarrota [la teoría aquí es que usted gana el conocimiento de un título, y eso le da un valor permanente, por lo que sería "injusto" para que usted todavía mantenga el valor de los conocimientos adquiridos, pero no tiene que pagar por ello. Dejaré que el lector considere si esto se convierte en un albatros sobre el cuello de alguien que, al declararse en quiebra, claramente nunca obtuvo una buena carrera de su título].

Esta falta de protección del consumidor reduce considerablemente el riesgo de que los intereses del prestamista no se paguen nunca. Como los riesgos son menores, los prestamistas están dispuestos a conceder condiciones "beneficiosas" a los estudiantes, incluidos los periodos de aplazamiento. Ese interés no es eliminado Es sólo que pausa . Y para el prestamista, dado que el riesgo es menor, importa menos cuándo llega ese dinero. De hecho, muchos prestamistas estarían encantados de que sus préstamos siguieran aplazándose y acumulando más y más intereses compuestos.