¿Por qué necesito un fondo de emergencia si ya tengo inversiones?

Question

Muchos asesores financieros dicen que hay que tener un fondo de emergencia, además de cualquier otra cosa que se haga. No veo realmente el beneficio, pero déjame ser más específico.

Definitivamente veo que es bueno "tener dinero disponible" para no tener que cargar un gasto inesperado en la tarjeta de crédito, incurriendo así en tasas exorbitantes. Esto también te protege si tu gasto inesperado no se puede pagar con tarjeta de crédito en absoluto, o si hubiera una comisión por hacerlo.

Lo que no entiendo es por qué debo crear un vehículo de ahorro separado conocido como fondo de emergencia. Si ocurriera una emergencia, podría simplemente vender algunas de las acciones de mi cuenta de inversión principal.

Supongo que esto es un caso específico de una pregunta más general, que es: ¿Por qué es útil establecer "objetivos" en estos asesores de inversión online?

Supongo que puedo intentar responder a mi propia pregunta: Si das a los objetivos diferentes perfiles de riesgo, puedes tener una mezcla diferente de activos. Así que para el fondo de emergencia puedes tener relativamente más bonos, por lo que sigue creciendo (sólo que un poco más lentamente), y es menos probable que esté "abajo" cuando lo necesites. Todavía no estoy seguro de poder hacerlo, acabo de inscribirme...

Answer 1

Los fondos de emergencia tienen un beneficio muy específico y obvio: tendrás dinero a mano en caso de que lo necesites. Mucha gente piensa que una gran reparación del coche o una reparación inesperada del hogar es una emergencia, y eso está bien. La emergencia también se amplía a "he perdido mi trabajo hace cuatro meses y llevamos un año de recesión, la bolsa ha bajado un 30% y necesito pagar el alquiler o la hipoteca". Claro, podrías vender algunas de tus acciones que han perdido un 30% y pagar el alquiler.

Sé que a nadie le gusta pensar en ello, pero la bolsa puede bajar. Sé que a nadie le gusta pensar en ello, pero la economía puede entrar en recesión. De hecho, aquí hay una pequeña lista de recesiones recientes en Estados Unidos:

• Julio de 1981 - Noviembre de 1982
• Julio de 1990 - Marzo de 1991
• Marzo 2001 - Noviembre 2001
• Diciembre de 2007 - Junio de 2009

Ningún asesor de inversiones competente le aconsejaría que sus fondos de emergencia estuvieran sujetos a la volatilidad del mercado, porque eso desvirtúa por completo el propósito de un fondo de emergencia. Es posible que este gestor quiera que usted indique un fondo de emergencia separado para asignar una parte de su cuenta a un fondo del Tesoro de EE.UU. de baja volatilidad o algo por el estilo, lo que sería materialmente diferente a invertir en un fondo de mercado amplio/grande capitalización como VOO o VTI.

Los efectos de la inflación no son tan graves como para poner tu dinero de emergencia en el mercado. ¿A quién le importa la inflación si tiene que vender un activo con pérdidas para pagar el alquiler?

Un último punto. Los ETFs de fondos indexados no son "seguros". Invertir en fondos diversificados es más seguro que comprar acciones de empresas individuales.

Answer 2

Mi opinión es que esto reduce el riesgo de liquidez. Las acciones, los bonos y muchos otros vehículos de inversión en los mercados secundarios en los que usted puede pensar son muy líquidos, pero siguen requiriendo que los mercados estén abiertos y, a continuación, un plazo adicional de 3 a 5 días hábiles para liquidar la transacción y para que los fondos lleguen a su cuenta bancaria.

Si necesita fondos inmediatamente debido a una emergencia, estos 3-5 días hábiles (que se alargan a medida que los fines de semana y los días festivos se interponen) pueden causar muchas molestias que pueden valer una pequeña pérdida en el rendimiento potencial de la inversión.

Piensa en la avería de tu coche o en la explosión de una tubería de agua en tu casa y en tener que esperar a que se procese la venta de acciones para poder hacer el pago. Es cierto que tiene otras opciones, como los préstamos de margen y las tarjetas de crédito, que pueden ayudarle a amortiguar el golpe en estos casos, pero pueden no ser suficientes o hacerle pagar intereses o comisiones si no los paga.

Answer 3

Hacer algo así conlleva algunos riesgos importantes.

En primer lugar, debe nunca invertir dinero que no puede permitirse perder. Un fondo de emergencia es un dinero que no puedes permitirte perder - por definición Puede que necesites tener un acceso rápido a ese dinero. Si determina que necesita, por ejemplo, $3000 in emergency savings, that means that you need to have at least $ 3000 en todo momento - si pierdes $500, then you now only have $ 2500 en ahorros de emergencia. Aunque sólo sea el resultado de una fluctuación temporal, ¿qué pasa si pierdes los 500 dólares justo antes de necesitarlos? Imagínate lo que podría haber pasado si hubieras invertido tus ahorros de emergencia justo antes de la crisis de 2008, por ejemplo; podrías haber estado fácilmente en una posición en la que perdieras tanto tu trabajo como una buena parte de tus ahorros de emergencia al mismo tiempo, lo cual es una posición terrible para estar. Si el coche se estropea, no puedes decir realmente "ahora es un mal momento, espera a que la bolsa se recupere".

En segundo lugar, con las cuentas de corretaje, puede haber una demora antes de que pueda acceder al dinero o transferirlo a una cuenta de la que pueda retirar efectivo o emitir cheques (pero esto depende en parte del acuerdo exacto que tenga con su banco). Esto puede ser un problema si se encuentra en una situación en la que necesita acceso inmediato al dinero: si su horno se rompe en pleno invierno, probablemente no querrá esperar unos días a que la venta y la transferencia se realicen antes de poder arreglarlo.

En tercer lugar, puede verse obligado a vender las inversiones a un precio desfavorable porque no está seguro de cuándo va a necesitar el dinero.

También es probable que incurra en comisiones de negociación y/o penalizaciones por retirada anticipada cuando intente retirar el dinero. Piénselo de esta manera: si compra un bono que vence en 5 años, está apostando efectivamente que no lo hará tener una emergencia para los próximos 5 años. Si usted hacer Si se le permite recuperar el dinero antes de tiempo, es probable que pierda una buena parte de los intereses ganados en el proceso (lo que anula el objetivo de comprar el bono en primer lugar). Editar: Como ha señalado @Barmar en los comentarios, es posible que también tengas que pagar impuestos sobre los beneficios si vendes a un precio favorable. Al menos en EE.UU., las ganancias de capital sobre cosas mantenidas durante menos de un año se gravan al tipo impositivo ordinario y las mantenidas durante más de un año se gravan al tipo impositivo de las ganancias de capital a largo plazo. Por lo tanto, si mantienes la inversión durante menos de un año, te expones a los riesgos de las fluctuaciones de las acciones a corto plazo, así como a posibles sanciones fiscales, de modo que si inviertes tu fondo de emergencia en acciones, básicamente estás apostando a que no tendrás una emergencia ese año (algo que, por definición, no puedes saber).

En este caso, un $3000 emergency fund could end up being significantly less than $ 3000 si tiene en cuenta las posibles pérdidas debidas a las fluctuaciones del mercado o a verse obligado a vender en un momento desfavorable, las posibles comisiones y penalizaciones asociadas a la retirada anticipada del dinero, los impuestos y las comisiones de negociación.

La finalidad de un fondo de emergencia es precisamente esa: ser un fondo de emergencia. Su objetivo no es realmente ganar dinero.

Answer 4

Presupuesto

Desde el punto de vista presupuestario, el fondo de emergencia es una categoría en la que se han presupuestado fondos para lo inesperado.

Se trata de cosas que no se pudieron prever y presupuestar de antemano, o de cosas que superaron los costes previstos.

Por ejemplo, puedes presupuestar 150 dólares al mes para el mantenimiento del coche, y normalmente gastas una parte mientras el resto se acumula con el tiempo para reparaciones inesperadas, por lo que tienes unos cientos disponibles para eso.

Pero este mes su transmisión ha muerto y tiene una factura de 3.000 dólares. Entonces, financiarás la mayor parte con tu fondo de emergencia.

Sin embargo, esto no incluye dónde guardar ese dinero, lo que me lleva al siguiente punto.

Cuentas

Las emergencias son emergencias porque llegan sin previo aviso, sin que tengas la oportunidad de planificar.

Por lo tanto, lo principal que se busca en una cuenta de fondo de emergencia es la estabilidad y el acceso rápido.

Puedes estructurar las inversiones para que sean lo que consideres seguras o estables, pero no quieres estar pensando en si es un buen momento para vender cuando necesitas el dinero ahora mismo.

Pero el mayor problema es el acceso. Cuando necesites los fondos en un fin de semana, un día festivo o en cualquier momento fuera del horario de mercado, no vas a poder simplemente vender algunas acciones e ir a un cajero automático.

Por eso se recomienda tener estos fondos en una cuenta corriente o de ahorro normalmente.

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La razón por la que mencioné primero el aspecto presupuestario es porque quería señalar que, si estás presupuestando bien, la mayoría de los gastos inesperados que tienes deberían haberse esperado en cierto sentido; aún puedes planificar algo sin saber cuándo o si sucederá.

Así, en el ejemplo de la reparación de un coche, lo ideal es que ya esté presupuestando posibles reparaciones Si eres dueño de una casa, estás presupuestando para las cosas que pueden salir mal, para las multas por exceso de velocidad, para los gastos médicos inesperados, etc.

De este modo, pasan a formar parte de tu presupuesto normal: ya no forman parte del fondo de emergencia.

El lado positivo de presupuestar para algo inesperado es que sabes para qué es ese dinero, y probablemente también sabes lo rápido que lo necesitarás. Por ejemplo, sabes que si tienes gastos médicos inesperados que se producen muy rápidamente, no es probable que necesites una bolsa de dinero en efectivo de un momento a otro.

Así que estos dos últimos puntos conducen al hecho de que tu fondo de emergencia real, los dólares que son para cosas que simplemente no podrías prever, serán relativamente pequeños. Unos pocos miles de dólares, más o menos, en la mayoría de los casos.

Si tienes las cosas estructuradas así, te alegrarás de disponer de unos cuantos miles de dólares en un momento dado.

El grueso del dinero que utilizarías para otros gastos sorpresa (o cosas como 6 meses de gastos de manutención) está representado en otras categorías específicas y ya sabes el plazo en el que lo necesitas (probablemente el tiempo suficiente para poder invertirlo, riesgo al gusto).

En resumen: si esperas lo inesperado, puedes esquivar este problema y no preocuparte tanto por la pérdida de rentabilidad del fondo de emergencia.

Answer 5

Tienes toda la razón. Si has llegado al máximo de tus vehículos de inversión para la jubilación y tienes algunas inversiones adicionales en una cuenta imponible normal, sin duda puedes utilizarla como fuente de fondos de emergencia sin muchos inconvenientes. (Puedes pedir préstamos de muchas cuentas de jubilación, pero hay inconvenientes).

Claro, te arriesgas a vender con pérdidas cuando/si necesitas el dinero, pero yo prefiero asumir el riesgo y aprovechar el crecimiento de la inversión que me perdería si mantuviera mi fondo de emergencia en efectivo o en el mercado monetario. Y tú puedes elegir cuánto riesgo estás dispuesto a asumir cuando inviertes el dinero.