¿Qué es el "euro digital"?

Question

Hoy (2 de octubre de 2020), el BCE ha publicado un comunicado de prensa sobre el "euro digital" . ¿Qué es? Cuando pagas con la tarjeta de crédito o haces una transferencia bancaria a otra cuenta, ¿no estás utilizando un euro digital? Ciertamente no es dinero en efectivo, así que debe ser digital, ¿no?

Cita del comunicado de prensa

Un euro digital sería una forma electrónica de dinero del banco central accesible a todos los ciudadanos y empresas -como los billetes, pero en forma digital- para realizar sus pagos diarios de forma rápida, fácil y segura. Sería un complemento del efectivo, no lo sustituiría. En cualquier caso, el Eurosistema seguirá emitiendo efectivo.

"El euro pertenece a los europeos y nuestra misión es ser su guardián", dijo Christine Lagarde, presidenta del BCE. "Los europeos recurren cada vez más a lo digital en sus formas de gastar, ahorrar e invertir. Nuestro papel es asegurar la confianza en el dinero. Esto significa asegurarse de que el euro se adapte a la era digital. Debemos estar preparados para emitir un euro digital, en caso de que sea necesario".

Answer 1

Cuando el BCE concede préstamos y rescates a los bancos privados, no transfiere dinero físico a las cajas fuertes de los bancos privados. En su lugar, el BCE crea saldos digitales en las cuentas que los bancos privados tienen en el BCE. Hay literalmente CERO dinero físico en efectivo involucrado en cualquier momento durante estas transacciones.

Esto significa que ya existe un euro digital, que existe y se utiliza desde hace al menos dos décadas. De hecho, hay más euros digitales en circulación en todo el mundo que euros físicos en circulación.

Hoy en día, cuando los consumidores y las empresas realizan pagos mediante tarjetas bancarias y procesadores de pago en línea, la mayor parte de ese dinero que se transfiere es, por tanto, dinero digital, euros digitales, porque la oferta monetaria real procede en gran medida del dinero digital que el BCE proporciona a los bancos privados (préstamos, rescates, ).

Además, los bancos privados no guardan todo el dinero en efectivo que depositan sus clientes, en cuentas de ahorro, por ejemplo. Este sistema se llama banca de reserva fraccionaria. La mayor parte del dinero en efectivo depositado es utilizado por los bancos privados para financiar sus inversiones en los mercados financieros.

La pequeña fracción restante de dinero en efectivo que los bancos privados tienen realmente se utiliza como garantía para los préstamos que las personas y las empresas obtienen de los bancos privados, cuando se quiere comprar un coche o cuando se quiere ampliar el negocio, por ejemplo. Obviamente, la cantidad total que alguien o una empresa pide prestada a un banco privado no está disponible en dinero en efectivo. La cantidad que no está garantizada por esa fracción de dinero en efectivo es creada de la nada por los bancos privados. Esta cantidad restante es dinero digital, euros digitales. No existe realmente en dinero tangible.

Efectivamente, ya existe un "euro digital" y es el "euro" dominante en las economías de los Estados miembros de la UE. No es necesario crear un nuevo "euro digital", ya existe desde hace más de 20 años.