¿Puede un corredor de bolsa estafar a un cliente vendiendo al descubierto acciones en su nombre?

Question

Si un corredor de bolsa gestiona una cuenta de cliente, ¿puede estafar dinero de la cuenta de un cliente si vende en corto acciones en esa cuenta?

Mi madre tenía un amigo que manejaba su cuenta de Schwab. Vendió en corto las acciones de IBM y en vez de bajar, subieron como la espuma y nunca la sacó de ella. A mi madre le costó mucho dinero que tuvo que devolver a Schwab.

¿Suena esto como si la hubieran estafado y el corredor se estuviera lucrando con ella o simplemente el corredor no tenía ni idea de lo que estaba haciendo?

Esto ocurrió a principios de los 90 y el corredor ya está muerto. Cualquier información sería algo que podría decirle a mi madre.

Answer 1

Tu madre no fue estafada. Sólo fue receptora de un mal consejo y una mala gestión del dinero. El corredor ganó dinero con la comisión o con una cuota anual de gestión del dinero. No ganó nada con la operación en sí.

Por curiosidad, ¿se informó a su madre sobre esta posible operación y ella dio su consentimiento para ir en corto? Al tratarse de una cuenta gestionada, ¿tenía el corredor plena discreción para negociar? ¿O no tenía ni idea de esto en absoluto? Si no tenía ni idea, podría haber tenido un caso de arbitraje en ese momento, con un posible reembolso.

Answer 2

Poco se puede hacer al respecto, pero hay que escribir las lecciones y transmitirlas a la familia. Serán más valiosas para la familia que lamentarse por la leche derramada.

• Los libros escritos por Daniel Kahneman (Thinking, Fast and slow) y Richard Thaler (Misbahving) han mencionado Ilusión de validez del gestor del fondo y del asesor de inversiones.
• Nunca jamás juegues en corto a menos que sepas lo que estás haciendo, es decir, ten siempre suficiente fondo para cubrirte el culo cuando la mierda golpee el ventilador que apalancarlo.
• No permita nunca que ningún "asesor de inversiones" ponga en corto su inversión
• Un fondo de gestión activa de alto coste no garantiza que el gestor se comporte bien. La mayoría de los fondos de gestión activa son propensos a retroceso . Así que hay que tener cuidado con cualquier asesor/agente de inversiones que sugiera un producto de inversión afiliado.