En Bloomberg se tiene acceso al cubo de tipos de interés con la función VCUB. Para una divisa dada, hoy, uno ve las volatilidades implícitas negras para swaptions de varios vencimientos y strikes, para swaps a plazo de varios tenores. Supongamos que veo el 80% de la volatilidad implícita para un swaption con liquidación física a 1 año y 10 años. Esto significa que el precio de mercado correspondiente es $$\textrm{forward swap annuity} \times \textrm{Black}(s_0,80\%,\ldots)$$ donde $\textrm{Black}$ es la función negra y $s_0$ es el valor del swap 1Y forward 10Y de hoy y el $s_0$ La comilla está disponible en el mercado (en Bloomberg).
Ahora imagina que llego a la semana siguiente (en 7 días), y quiero valorar de nuevo el mismo swaption en el modelo Black. ¿Cómo puedo hacer esto usando el cubo de vol en 7 días?
