Métodos de regresión del valor razonable

Question

Recientemente tuvimos una charla invitada en nuestra universidad (soy estudiante de doctorado en el departamento de ML, así que lo siento si mi pregunta es estúpida, ya que no tengo experiencia en finanzas cuantitativas), donde un investigador de una gran empresa de creación de mercado estaba hablando de lo que hacen, y mencionó la estimación del valor razonable para el diferencial de oferta y demanda como uno de los problemas. En su charla, explicó bastante bien lo que es y cómo se utiliza en la práctica y mencionó que "el método de regresión simple lo hace bastante bien".

Lo que me preguntaba es cómo se puede utilizar la "regresión simple" para hacer una regresión del valor razonable. Eso supondría que uno puede asignar el valor justo post-factum en el conjunto de datos, pero no puedo llegar a la solución de cómo se puede asignar este valor tan fácilmente y supondría que este tipo de problema se resolvería mejor utilizando problemas de control óptimo.

¿Existen buenos trabajos académicos que traten sobre la regresión del valor razonable y que probablemente respondan a mi pregunta?

Gracias.

Answer 1

Así que, después de un tiempo, descubrí lo que significaba el "precio justo" en el contexto de la presentación de los oradores.

Como en los datos se sabe $P^b, P^a, V^b, V^a$ es decir, el mejor precio de compra/venta, y el mejor volumen de compra/venta en el momento actual, se pueden considerar las siguientes definiciones de valor razonable:

• Sólo un precio medio, es decir $P = \frac{1}{2}(P^b + P^a)$
• Microprecio (también conocido como precio medio ponderado), es decir $P = \frac{V^b}{V^a + V^b}P^a + \frac{V^a}{V^b + V^a}P^b$

Con alta probabilidad, el presentador estaba hablando de microprecios, y dado que el potencial creador de mercado tiene acceso al conjunto de datos de profundidad del libro de órdenes, la pregunta sobre la estimación del objetivo de regresión es fácil.