Los precios de una acción se modelan mediante un árbol binomial de dos periodos, siendo cada periodo de seis meses.
El tipo de interés libre de riesgo compuesto continuamente es del 7 %. La acción paga un dividendo continuo del 2 %. El precio actual de las acciones es del 65 La volatilidad de la acción es del 40 %. Considere una opción de venta americana sobre la acción que vence en un año con un precio de ejercicio de 65 dólares.
¿Cuál es el número de acciones en la cartera de réplica al final del primer período de 6 meses si sabemos que el precio de las acciones disminuyó en el primer período?
He podido calcular la prima de la opción. La fórmula que he intentado utilizar es e^(d*h)[(Cu-Cd)/(Su-Sd)]. Sin embargo, no estoy seguro de si tengo que hacer algo diferente dado que estoy tratando de replicar la cartera al final del primer período de 6 meses. Cualquier ayuda sería genial, ¡gracias!
