¿Crece el DV01 proporcionalmente a la cartera?

Question

Tengo problemas para entender la convención DV01. Por lo que tengo entendido, significa "valor en dólares de 1 punto básico".

Por ejemplo, si tengo un bono con DV01 = 0,05, ¿una cartera compuesta por 1.000 de este bono también tiene DV01 de 0,05? ¿O sería proporcionalmente mayor, ya que un aumento de 1 punto básico en este bono supondría una pérdida de 50 dólares para la cartera?

Answer 1

Si el DV01 del bono es 0,05, entonces el DV01 de 1000 de este bono será $0.05\times 1000 = 50$ . Por el contrario, si la duración modificada o efectiva del bono es de 0,05, la duración modificada de 1000 de este bono sigue siendo de 0,05.