¿Cómo puedo calcular la volatilidad y las grietas de la opción americana sobre futuros utilizando la caja de herramientas de matlab?

Question

He aprendido algunos conocimientos sobre la fijación de precios de las opciones por mí mismo a un nivel muy principiante. Estoy usando Matlab R2009b caja de herramientas de derivados financieros. He encontrado funciones de valoración de opciones para opciones americanas sobre acciones, pero no sobre futuros. He leído la documentación de la caja de herramientas, y todavía no tengo ni idea de cómo calcular la volatilidad y las grietas de las opciones americanas sobre futuros.

¿Qué funciones puedo utilizar para calcular la volatilidad y las grietas de las opciones americanas sobre futuros?

Answer 1

Si tiene una fórmula para opciones sobre acciones, puede convertirla en una fórmula para opciones sobre futuros utilizando la relación $S=F e^{-(r-d)T}$ . Es decir, observas el precio del futuro F, lo conviertes en S por esta relación y luego pasas este pseudo precio de la acción a la función o programa de opciones sobre acciones que tengas.

Al hacer esto con la fórmula Black-Scholes se obtiene la fórmula "Black 1976", que es la fórmula de opciones sobre el futuro más sencilla que existe.

Para los griegos, un enfoque similar funciona. Por ejemplo $\Delta_F=\frac{\partial C}{\partial F}$ (el Delta en términos del precio de los futuros) puede encontrarse como $\frac{\partial C}{\partial S}\frac{\partial S}{\partial F}$ donde $\frac{\partial C}{\partial S} =\Delta_S$ es el delta estándar que su programa actual sabe calcular.