En el modelo Double Heston, hay 2 procesos de volatilidad distintos. Las SEDEs leídas \begin{align} & d{{S}{t}}=r{{S}{t}}dt+\sqrt{{{v}{1}}(t)}{{S}{t}}d{{W}{1}}(t)+\sqrt{{{v}{2}}(t)}{{S}{t}}d{{W}{2}}(t) \ & d{{v}{1}}(t)={{\kappa }{1}}\,({{\theta }{1}}-{{v}{1}})\,dt+\,\,{{\sigma }{1}}\sqrt{{{v}{1}}(t)}\,d{{B}{1}}(t) \ & d{{v}{2}}(t)={{\kappa }{2}}({{\theta }{2}}-{{v}{2}})dt+{{\sigma }{2}}\sqrt{{{v}{2}}(t)}\,d{{B}{2}}(t) \ & E[d{{W}{1}}d{{B}{1}}]={{\rho }{1}}dt \ & E[d{{W}{2}}d{{B}{2}}]={{\rho }{2}}dt \ & E[d{{W}{1}}d{{B}{2}}]=E[d{{W}{2}}d{{B}{1}}]=E[d{{W}{1}}d{{W}{2}}]=E[d{{B}{1}}d{{B}{2}}]=0 \ \end-----------------------------------------------------------------------
¿Podría alguien señalar cuáles podrían ser las ventajas de usar un modelo de este tipo? Gracias.
