Cancelar el PMI en el 78% o al 75% si Fannie Mae

Question

Sólo me pidió a mi banco para cancelar el PMI, ya que mi equilibrio alcanzado el 80%. El banco me envió la nota que necesito de evaluación y también de mi LTV debe ser de 75% desde mi préstamo es de menos de 5 años de edad. Banco aclaró que el 75% del VALOR de la regla que se aplica desde mi inversor en caso de Fannie Mae.

También se comprueba con el banco que el 75% del VALOR del inmueble será de aplicación incluso si me prepago a 78% por ciento. Estoy llevando hasta el 78% ya que esto es lo que en la ley federal que permite a la solicitud de cancelación. Así que es preciso que el banco puede sobrescribir la ley federal y permitir a solicitar la cancelación en el 75% de LTV sólo?

Answer 1

Tienes razón de que la ley federal no requiere de terminación por el PMI en el 78%--sin embargo, como con muchas leyes, hay excepciones.

12 USC 4902 requiere la cancelación de "seguro de hipoteca privado" en o después de la "fecha de cancelación", que 12 USC 4901 define como la fecha en que la hipoteca alcanza el 80% LTV (suponiendo que no hay reducciones en el valor inicial de la propiedad).

Por desgracia, 12 USC 4901 también define "seguro de hipoteca privado" como:

El término "seguro privado de hipoteca", significa la hipoteca de seguro distinto del seguro de hipoteca disponible bajo la Ley Nacional de Vivienda [12 U. S. C. 1701 et seq.], título 38, o el título V de la Ley de Vivienda de 1949 [42 U. S. C. 1471 et seq.].

Fannie Mae operaciones y limitaciones son definidos como parte de la Ley Nacional de Vivienda. Parece que el que la ley les da margen de maniobra para definir sus propios umbrales para el PMI de terminación. Se ha establecido que la frecuencia de corte en el 75% de las hipotecas que están entre dos años y cinco años de edad. No es que las leyes federales están siendo anulado, es que son, posiblemente, no elegibles para el PMI de terminación en este momento debido a su hipoteca de la financiación.