Cómo calcular Black-Scholes utilizando Hojas de cálculo de Google?

Question

Me gustaría calcular Black-Scholes utilizando Hojas de cálculo de Google basado en la siguiente fórmula: https://www.erieri.com/blackscholes.

Estos son los parámetros que estoy usando en la forma:

Precio de la acción = 60.89
Precio de ejercicio = 40
La madurez = .27
Tasa libre de riesgo = .02
La volatilidad = .59

Europea Puso resultado es 0.5631.

La fórmula Black-Scholes se puede encontrar en la misma página, debajo del formulario en la sección de definiciones.

He aquí la fórmula que estoy usando en Hojas de cálculo de Google:

d1 = ((ln(60.89/40)+((0.02*0.5*0.59^2)*0.27))/(0.59*SQRT(0.27))) = 1.3766
d2 = d1-0.59*SQRT(0.27) = 1.06709
C = 60.89*NORMDIST(d1)-40*2.718^(0.02*0.27)*NORMDIST(d2) = error

He aquí los detalles del error:

Error
Número incorrecto de argumentos para DICHA. 4 argumentos, pero tengo 1 argumentos.

¿Cómo debe la DICHA de ser utilizado?

Answer 1

Yo no uso las hojas de cálculo de Google ni soy muy bueno con Excel, así que no estoy seguro de cuánta ayuda será esta.

Escribí el Black Scholes fórmula en una hoja de cálculo con más de 25 años atrás, en los días cuando el software BS estaba en su infancia en el sector minorista. El valor de mi cálculo es $21.67 and the put value is $0,57 y que son casi idénticos a la salida de su enlace. Donde diferimos es que mi d1 valor es 1.5387 frente a su cálculo de 1.3766

Usted tiene un error en su fórmula d1. Se multiplican en lugar de sumar. Debe ser:

((ln (60.89/40) + ((0.02 + 0.5 * 0.59 ^ 2)* 0.27)) / (0.59 * SQRT(0.27)))

------------------------------ ^ aquí, sobre el símbolo de intercalación

A ver si eso hace la diferencia. Yo no puedo ayudarte con la DICHA función ya que todavía estoy usando antiguas hojas de cálculo (g) y mi conjetura es que es un tema aparte para ser resuelto si sigue siendo un problema.

Answer 2

Yo no estoy familiarizado con esta forma de Black-Scholes (d1, d2, C), pero la original q fue con respecto a NORMDIST, hay una posibilidad de que NORMDIST y NORMSDIST están siendo confundido?

NORMDIST - 4 argumentos, el valor de la norma distro. enlace

NORMSDIST - 1 argumentos, el valor de la norma estándar distribución acumulativa de la función. enlace