El reequilibrio de una cartera

Question

Pregunta rápida sobre un reequilibrio de la cartera. Digamos que el 10% de mi cartera está en algo realmente especulativo, como bitcoin (especulativa, al menos para mí)...ahora me he dicho a mí mismo que sólo estoy preparado para tener el 10% del valor de mi cartera en esto de la inversión en caso de quiebra.

Como un ejemplo, digamos que mi 10% se compone de 10 bitcoins vale la pena +- 4000 USD. El bitcoin precio sube por el 30% de los que tomaron mi inversión especulativa a 5200 USD.

Por lo general, al reequilibrio de las carteras, lo que se debe hacer aquí? Debo vender el 1080 USD ánimo de lucro, para llevar a mi la inversión especulativa al 10% de mi cartera actual valor?

Gracias.

Answer 1

Por lo general, al reequilibrio de las carteras, lo que se debe hacer aquí? Debo vender el 1080 USD ánimo de lucro, para llevar a mi especulativo de la inversión para el 10% de mi cartera actual valor?

Sólo a la venta de 1080 no es "reequilibrio". El reequilibrio es una operación que involucra a toda la cartera, no cualquier inversión.

Hagamos los cálculos:

10% of the portfolio = $4000
100% of the portfolio = $40,000

Vamos a suponer que sólo el bitcoin precio ha cambiado, y todos los demás se quedaron exactamente el mismo. Por el bien de la simplicidad, de su $36,000 están todos en ESPÍA de fondo.

Nuevos valores:

bitcoin = $5200
SPY = $36,000

Ahora el total es de $41,200, su bitcoin parte se debe a $4120.

Lo que el reequilibrio de los medios en esta situación:

bitcoin: Move from $5200 to $4120. Sell $1080 worth of bitcoin
SPY: Move from 36,000 to 37,080. Buy $1080 worth of SPY

Resultado final:

Total: 41,200
10%: 4120, bitcoin
90%: 37,080, SPY

Como debe ser.