Hacer de Bonos Poner Fechas siempre caen en el Cupón Fechas (para los no-bonos de cupón cero). Las reglas de cálculo de Fechas de Cupón

Question

Esto puede no ser los más apropiados para el sitio para hacer esta pregunta, pero me parece que no puede encontrar un mejor lugar para preguntar, así que aquí va:

• Hacer Puttable Bonos' ponga las fechas de caer siempre en el Cupón de Fechas? Cuando lo hacen, son los lazos puttable antes o después de que el cupón?

• Cupón De Programación. Cómo son las fechas de pago de cupón generalmente se calcula? Dicen que si un semi-anual de los bonos se emiten en Jan 5, 2010, luego están las fechas de pago siempre en Jul 5 y 5 enero. ¿Qué sucede cuando caen en fin de semana?

Answer 1

No todos los bonos de cupones, por supuesto, especialmente en el mundo de los bonos convertibles (donde pone lo más común). Todavía tengo que ver a un bond con un puesto otra fecha que no sea un cupón fecha. Lo habitual es perder un cupón en el caso de un put, pero que no es universal.

En cuanto a fechas de cupón, por lo general hay un "día hábil siguiente" cláusula. Generalmente hablando, el mundo de las tasas de interés contiene toda una serie de convenios para el pago de los intereses y negocios de días. En principio, cualquier contrato puede seguir cualquiera de los convenios, aunque en la práctica el grupo por país. Bloomberg y otros servicios de datos le dirá que el convenio cualquier vínculo es el siguiente, o puede leer el prospecto de ti mismo.

Answer 2

En mi experiencia, poner fechas siempre caen en el cupón fechas. Sin embargo, el ejercicio de la put debe todavía da derecho a la cupón, ya que usted ha llevado a cabo el bono para todo el período de cupón (o alguien). Compruebe cuidadosamente el prospecto en ese punto.

Si el día de pago no cae en un día hábil, el pago se hace generalmente en la próxima buen día hábil.