Inversor de dividendos principiante - primeros pasos

Question

Primer puesto aquí. Probablemente será bastante largo, pero espero proporcionar todos los detalles relevantes para obtener respuestas específicas.

Introducción:

Nunca me he dedicado a la inversión: por un lado, nunca me he encontrado con el tema, por otro, nunca he discutido en profundidad con mis padres. Yo era del tipo "poner el dinero en el banco y dejarlo allí".

Sin embargo, recientemente empecé a sumergirme en el tema impulsado por lo que considero "buenas ideas de vida" del blog Mr. Money Mustache.

Mi objetivo:

Mi objetivo es alcanzar la "independencia financiera" o la "jubilación anticipada", es decir: Tener un flujo de ingresos lo suficientemente bueno como para mantenerme aunque no trabaje (en realidad, sólo quiero dejar mi trabajo actual y tener tiempo para dedicarme a otros intereses, que de todas formas podrían llevarme a un trabajo).

Condiciones límite:

Soy italiano. Vivo en Francia y trabajo en Suiza. No tengo ni idea de dónde podría estar el año que viene: lo más probable es que sea en otro lugar de Europa (probabilidad > 99%).

Ya tengo un apartamento en una gran ciudad que me da 1350 euros/mes (antes de quitar gastos e impuestos, lo empecé a alquilar el año pasado así que no tengo los números claros sobre esto).

Tengo unos gastos mensuales que rondan los 1000/1200 euros (todo incluido, pero excluyendo el fondo de pensiones y el seguro médico... esos 2 me los resta mi empresa antes de darme el dinero, así que ni siquiera los considero como gastos, son simplemente dinero que nunca veo y sobre el que tengo poco control. Además, dados los beneficios que dan, no busco cambiarlos).

Mi salario (del orden de 6000 CHF/mes) ahora mismo va íntegramente a mi cuenta bancaria.

Aproximación de primer orden, estoy viviendo de mi alquiler y sin tocar el dinero del sueldo.

Perfil del inversor:

Una de las cosas que está clara sobre mí es que soy un inversor de bajo riesgo + soy un inversor perezoso (no quiero comprobar mis inversiones una vez al día... más bien una vez al mes, quizás). Por otro lado, teniendo en cuenta el plan que he ideado hasta ahora (leer el siguiente apartado) no veo la ventaja de tener un asesor financiero que gestione mi dinero.

Mi plan hasta ahora:

Después de leer un poco, me parece que la mejor estrategia (como: la mejor para mí, claro) es invertir en entidades que paguen dividendos. En concreto, creo que quiero enfocar esto en 2 pasos:

• Primero: comprar algunos ETFs estables/de bajo riesgo que paguen dividendos, para empezar a ver resultados
• Segundo: hacer mis propios deberes, y buscar acciones de empresas con un buen historial de pago de dividendos para crear mi cartera "personal" diversificada (los sospechosos típicos aquí son Coca-cola, J&J y empresas similares)

Pregunta 1: ¿Cómo empiezo? o el problema del "broker"

Ahora mismo, lo único que me impide empezar este plan es que estoy bastante confundido en cuanto a "cómo empezar".

• La opción 1 sería utilizar las herramientas de inversión que ofrece mi banco (UBS); podría comprar acciones/ETFs directamente desde el banco y no habría necesidad de transferir dinero. Por otro lado (sin tener en cuenta las comisiones, ahora mismo) no entiendo qué pasaría en el momento en que me mudara a otro país: ¿puedo transferir mis acciones de ETFs sin incurrir en comisiones? Aviso: He preguntado esto a mi banco, pero he hablado con una persona con un nivel de inglés muy bajo, así que no estoy seguro de que haya entendido lo que le estaba preguntando, porque su sugerencia fue "abre una cuenta en un banco francés, ya que vives allí" (???).

• La opción 2 sería utilizar un broker online como Interactive Brokers. Parece que están disponibles en Europa y, por lo que tengo entendido, no debería haber ningún problema en caso de que me traslade a otro país (excepto que tengo que notificarlo, supongo).

¿Podría aportar alguna información al respecto? Tengo previsto volver a hablar con mi banco (espero que con otro asesor), así que si tienes alguna idea sobre las preguntas que debería hacer, por favor, házmelo saber.

Además: ¿qué tipo de seguro tengo sobre el dinero que envío al corredor? si tengo mi dinero en un banco, está "garantizado" hasta una determinada cantidad. ¿Existe algo similar para los corredores de bolsa o debo limitarme a confiar en su reputación?

Pregunta 2: ¿Qué críticas tiene para mi plan?

He estado leyendo bastante sobre la inversión en dividendos en la web. A mí me parece un plan sólido, una vez que una persona tiene un objetivo claro en mente y perspectivas a largo plazo. Sin embargo, hay dos problemas que tengo con él:

a) parece "demasiado bueno para ser verdad", en cierto sentido. ¿Qué tipo de críticas crees que son apropiadas para este plan de inversión? Si tuvieras que hacer de abogado del diablo y tratar de convencerme de que es una mala idea, ¿qué dirías? :)

b) la mayor parte del material que he encontrado es de origen estadounidense. Aunque he conseguido diferenciar con bastante claridad lo que funcionará y lo que no funcionará para mí (al estar basado en Europa), ¿tienen alguna idea/sugerencia que deba buscar, al considerar los dividendos en Europa?

Answer 1

Esto ya se ha respondido en innumerables ocasiones:

1. Salir de la deuda de los consumidores
2. Crear un fondo de emergencia
3. Compre fondos de inversión o ETFs libres.

Un ejemplo que puede querer ver es el de la DGRO. Es un ETF de iShares que muchos corredores de descuento negocian de forma gratuita. Este ETF: ofrece "exposición a acciones estadounidenses centradas en el crecimiento de los dividendos".

Answer 2

¿Cómo empiezo? (¿Qué corredor utilizo?)

No hacemos recomendaciones específicas porque dentro de unos años puede que ya no sea la mejor recomendación. Usted está dispuesto a hacer su propia investigación, así que aquí hay algunas cosas que debe buscar al elegir un corredor:

• ¿Este corredor tiene comisiones bajas para las operaciones individuales?
• ¿Proporciona el corredor fondos de inversión indexados con su nombre que se puedan negociar de forma gratuita?
• ¿Puede mantener esa cuenta abierta independientemente del país al que se traslade en Europa?
• ¿Puede gestionar la cuenta íntegramente en línea (para que las actualizaciones frecuentes de su dirección postal no interrumpan la comunicación)?

¿Qué críticas tiene para mi plan?

Buscar acciones que paguen dividendos es una forma sensata de generar ingresos, pero los precios de las acciones pueden seguir siendo muy volátiles para un inversor conservador. Una buena estrategia podría consistir en invertir en varios fondos de índices de mercados amplios y de bonos con una asignación específica (por ejemplo, podría elegir un 50% de acciones y un 50% de bonos).

Entonces, a medida que el mercado se mueve, sus acciones pueden aumentar un 15% un año mientras que los bonos permanecen relativamente planos, por lo que a principios del año siguiente puede vender algunas de sus acciones y comprar bonos para volver a una asignación de 50-50. El año siguiente puede haber una corrección del mercado bursátil, por lo que se venden algunos de los bonos y se compran acciones hasta que se vuelve a una asignación de 50-50. A esto se le llama reequilibrio, y no requiere que mire el mercado a diario, sino con un intervalo regular (cada 3 meses, 6 meses o 1 año, el intervalo con el que se sienta cómodo). El reequilibrio le proporcionará mayores ganancias que una cartera estática, y puede aislarle de las pérdidas cuando el mercado de valores entre en pánico ocasionalmente si elige una asignación conservadora.

Answer 3

Pregunta 1: ¿Cómo empiezo? o el problema del "broker"

Consigue un broker online. Puedes hacer una transferencia para financiar la cuenta desde tu banco.

Pregunta 2: ¿Qué críticas tiene para mi plan?

Invertir en dividendos es inteligente. El único problema es que actualmente todo el mundo lo hace. Existe una demanda insaciable de rendimiento, no sólo por parte de los inversores particulares, sino de las empresas de inversión y los fondos de pensiones que necesitan generar ingresos para financiar las jubilaciones de sus clientes. A medida que más inversores compran las acciones de los valores que pagan dividendos, el precio de las acciones sube. A medida que el precio de las acciones sube, la rentabilidad de los dividendos baja. Lo mismo ocurre con los bonos. Por ejemplo, si una acción paga $1 per year in dividends, and you purchase the shares at $ 20/cada uno, entonces su rendimiento anual (sin incluir las fluctuaciones del precio de las acciones) sería 1/20 = 5%. Pero si acaba teniendo que pagar $30 per share, then your yearly return would be 1/30 or 3.3% yield. The more money you invest, the bigger this difference becomes; with $ Si inviertes 100.000 dólares, ganarás unos 1,6 mil dólares más al 5%. (Por cierto, no pongas todo tu dinero en un pequeño grupo de acciones, quieres diversificar). Los ETFs funcionan de la misma manera, donde los nuevos inversores que compran las acciones hacen que el custodio compre más acciones de los valores subyacentes, lo que hace que el precio suba y el rendimiento baje. En lugar de los ETFs, yo echaría un vistazo a los llamados fondos cerrados, o CEFs, que también tienen una cesta de valores subyacentes, pero que a menudo cotizan con un descuento sobre su valor liquidativo, a diferencia de los ETFs. Los CEFs suelen tener un mayor rendimiento que sus homólogos ETFs. No puedo describir completamente los pormenores en este espacio, pero definitivamente querrá investigar sobre ellos para entender mejor lo que está comprando, y CÓMO comprar con éxito (es decir, asegúrese de que está comprando con un descuento históricamente fuerte con respecto al NAV [ [https://seekingalpha.com/article/1116411-the-closed-end-fund-trifecta-how-to-analyze-a-cef\]](https://seekingalpha.com/article/1116411-the-closed-end-fund-trifecta-how-to-analyze-a-cef]) y dónde filtrar [ [https://www.cefconnect.com/closed-end-funds-screener\]](https://www.cefconnect.com/closed-end-funds-screener])

Independientemente de si decide comprar acciones, bonos, ETFs, CEFs, vender opciones de venta, o alguna mezcla, el mejor consejo que puedo dar es a) diversificar (personalmente, con una única y RARA excepción, nunca dejo que una sola participación represente más del 2% del valor total de mi cartera), y b) espaciar sus compras a lo largo del tiempo. b) es importante porque hemos estado en un entorno de bajos tipos de interés desde aproximadamente 2009, y cuando la tasa de rendimiento libre de riesgo es muy baja, los inversores compran acciones y bonos, lo que se traduce en menores rendimientos. Como se espera que la tasa de rendimiento libre de riesgo empiece a subir lentamente en 2017 y gradualmente con el tiempo, debería haber una presión gradual a la baja (es decir, venta) en los precios de las acciones de dividendos y especialmente de los bonos, lo que significa que obtendrá mejores rendimientos si espera. Por otra parte, podríamos entrar en una recesión y los bancos centrales podrían bajar los tipos de interés, por lo que le recomiendo que espacie sus compras.