5 votos

La volatilidad de un rodillo de la estrategia de la ventana

¿Qué métodos se pueden aplicar para determinar la volatilidad de la estrategia de uso de un rodillo de la ventana? El uso normal de desviación estándar podría sesgar los resultados, como las ganancias de estar altamente correlacionados. Aunque, después de leer varios documentos donde un rodillo de la ventana se aplica, no he visto uno menciona nada acerca de ella. Es porque no es necesario o es "demasiado simple"?

Rodando ventana simplemente me refiero a que, por ejemplo, la estrategia es probado durante un período de 6 meses, luego se enrolla hacia adelante 1 mes y a partir de ahí probado durante un período de 6 meses, etc.

1voto

John McVirgo Puntos 196

Uno podría utilizar un GARCH de su elección para la estimación de la volatilidad. Una media por encima de su período sería un buen indicador, de lo contrario el instante condicional sd es tan bueno como se pone. Otra forma podría ser a través de una suavización exponencial del riesgo-métricas de tipo. Tu pregunta no es tan claro es el de ser honesto.

1voto

Robert S. Barnes Puntos 1061

He analizado un gran número de estrategias, y nunca han encontrado problemas similares a los suyos. Su enfoque de la volatilidad de medición puede ser un poco desviado del pensamiento convencional. Esencialmente, ¿por qué medir la volatilidad de la superposición de las devoluciones? No es sensato. No importa lo que el balanceo o caminar hacia adelante esquemas se están adoptando, siempre se puede derivar el retorno diario, y medir su desviación estándar como un proxy para la volatilidad.

Si el perfil de riesgo es lo que son relativas a, entonces la desviación estándar es bastante bueno y bastante estándar métrica, aunque he de reconocer que la volatilidad no es igual riesgo. Si la estabilidad de los rendimientos es su principal preocupación, entonces es posible que desee para medir la volatilidad, VaR y dibujar, etc., en cada uno de los que no se solapan los períodos.

Finanhelp.com

FinanHelp es una comunidad para personas con conocimientos de economía y finanzas, o quiere aprender. Puedes hacer tus propias preguntas o resolver las de los demás.

Powered by:

X