Falta el costo de oportunidad de la amortización anticipada de la hipoteca

Question

¿Qué otros costos de oportunidad de pagar una hipoteca temprano podría estar pasado por alto? Estoy en el segundo año de una hipoteca a 15 años al 2.875% sin otras deudas de consumo. Tengo un fondo de emergencia de 8 meses, maximizando las contribuciones al plan 401(k), financiando completamente nuestras Roth IRAs y una cantidad relativamente pequeña en una cuenta de corretaje regular.

Actualmente estoy pagando la cuota de la hipoteca cada 4 semanas (cada dos cheques de pago), que asumo que funciona de manera quincenal. Mi plan es poner casi la misma cantidad en una cuenta de ahorros en los días de pago alternos. Al final del año, aplicaremos esos ahorros al principal. Utilizando este método, aproximadamente la casa se pagaría en unos 6 años.

Me doy cuenta de que hay una muy buena posibilidad de que pueda tomar ese dinero extra e invertirlo y salir mucho mejor. Por cierto, es de donde vendrían estos fondos adicionales: reduciendo las contribuciones a la corretaje a cambio de esto. De lo contrario, sospecho que esta sería la respuesta principal. También me siento un poco tonto al extinguir dinero tan barato, pero realmente no me gustaría tener un pago de casa. Entonces, aparte de invertir el extra, ¿hay algo más que esté pasando por alto con mi plan?

Answer 1

Otra consideración es que al pagar tu hipoteca temprano en lugar de, por ejemplo, invertir ese capital en un fondo mutuo, estás reduciendo tu liquidez neta en cierto grado. Es decir, si te encuentras necesitando una infusión de efectivo de emergencia, es más fácil vender una acción/fondo que vender tu casa o obtener un préstamo sobre el valor acumulado de la vivienda.

Supongo que si planeabas necesitar mucho efectivo para comenzar un negocio o invertir en bienes raíces, entonces tal vez tendría sentido mantener tu efectivo más líquido. Sin embargo, en tu situación estoy de acuerdo con Joe. Páralo. ¡Se siente REALMENTE bien escribir ese último cheque!

Answer 2

Estoy de acuerdo con Joe en que pareces tenerlo todo junto.

Sin embargo, no puedo estar más en desacuerdo. Estás obteniendo un préstamo a una tasa tan barata que sería casi imposible no superar esa tasa sustancialmente en los próximos 15-20 años. Pagar tu casa temprano puede darte una sensación cálida y reconfortante, pero a mí me haría sentir incómodo. Este es un sitio web sobre DINERO. Haz dinero.

Para nuestros propósitos, digamos que tu casa vale 500k, puedes obtener un préstamo a una tasa fija del 3% a 30 años, y puedes ganar un 7% en tus inversiones por año. Ten en cuenta que yo he ganado un 12% en los últimos 15 años, así que estoy siendo bastante conservador.

Así que no hablemos de tus otras cosas, porque eso está bien. Centrémonos solo en esos 500k: tu casa.

Préstamo con solo Intereses por todo el monto-

• Pagarías $2966 al mes- estimado
• durante los 30 años del préstamo pagarías casi 1.1 millones.
• tus inversiones ganarían casi 4.1 millones.
• Obtendrías alrededor de 3 millones después de pagar tu préstamo.
• Esto no incluye deducciones fiscales en el préstamo.
• Así que digamos que son 3 millones

Por otro lado, pagas tu casa. Tu casa podría valer 400K en 30 años. Probablemente no, pero el vecindario podría declinar, la casa no mantenerse, o lo que sea. Tu casa no es una inversión libre de riesgos. Y fluctúa en muchas áreas más que el mercado de valores. Pero digamos que tu área se mantiene bien o normal. En 30 años puedes esperar que tu casa valga entre 700k y 1.5 millones. Digamos que te fue MUY bien con tu casa. ¿Qué pasa? Con un precio de venta de 1.5 millones, todavía pierdes 1.5 millones debido a tu decisión, además de hundir tu dinero en una opción menos líquida.

Deja que el banco asuma el riesgo sobre el precio de tu casa. La sensación cálida y reconfortante estará ahí cuando te des cuenta de que podrías volver a comprar tu casa dos veces en 6-7 años.

Nota: Sé que mi ejemplo no usa tus números exactos. Estoy mostrando cuál sería tu verdadero costo al tomar una decisión de la manera más extrema posible. Supongo que tienes un excelente crédito y podrías encontrar un préstamo de solo intereses al 3%. Por lo tanto, no hacer esto te está costando 1.5 millones en 30 años. Dada una reducción en el precio de la casa después de 30 años o un mayor retorno, esto podría ser mucho más. Si ganaras un 12% durante el período de 30 años, te estarías costando a ti mismo 16 millones, haz los cálculos. Ahora hablamos de hacer algo intermedio. Lo que significa que básicamente tendrás los mismos factores de riesgo con menos rendimiento.

Answer 3

Parece que realmente tienes tus finanzas bien organizadas.

Tu combinación de activos y ahorros continuos te convierten en el candidato ideal para pagarlo. Una forma de verlo es que tu hipoteca te ofrece un lugar donde "invertir" a una tasa fija del 2-7/8%. "Realmente me gustaría no tener un pago de casa" es todo lo que necesito escuchar.

El otro lado es la charla que habla sobre los rendimientos a largo plazo del mercado, el hecho de que la combinación de tu deducible hipoteca, pero una tasa de ganancia de capital del 15% significa que necesitas un rendimiento del 2.5% para empatar, y las probabilidades son bastante altas de que esto ocurra en los próximos 15 años. "bastante alto" no equivale a "garantizado". Y no debatiré el valor de dormir tranquilo frente a un excedente de retorno del 5-8% en este dinero que quizás lograrías.

No te has perdido nada. De hecho, aunque abogo por ahorrar primero, ya estás haciendo eso. Esto va más allá. Buen trabajo.