¿Es posible que el ciudadano medio obtenga beneficios en la bolsa?

Question

Teniendo en cuenta que los fondos de cobertura y las empresas comerciales emplean a decenas de analistas, programadores y gestores muy inteligentes para jugar con el mercado, ¿qué posibilidades tiene el ciudadano medio de invertir con éxito en la bolsa?

¿Cuál es la mejor estrategia para la persona media que no tiene tiempo todos los días para seguir en detalle lo que ocurre con empresas específicas, el mercado, etc.? ¿Serían los ETFs en industrias en crecimiento el camino a seguir? ¿O la mejor estrategia es mantenerse al margen y optar por inversiones más estables como los bonos?

Se agradecerá cualquier consejo.

Answer 1

Hay una gran diferencia entre "¿puede una persona media obtener beneficios en la bolsa?" y "¿puede una persona media hacerse rica con la bolsa?".

Sin duda, es posible que una persona media obtenga beneficios, pero, por supuesto, es poco probable que se beneficie tanto como los grandes de Wall Street. Un fondo del índice S&P 500, por ejemplo, sería una buena forma de obtener beneficios. Las personas con herramientas de gran potencia pueden ganar mucho dinero eligiendo valores individuales, e incluso pueden tomar algunas decisiones que les ayuden cuando el mercado esté a la baja, pero es difícil ver cómo podrían ganar dinero de forma consistente a largo plazo sin que el S&P 500 también suba. Lo mismo ocurre, en mayor o menor medida, con otros fondos indexados, ETF y fondos de inversión.

Estoy de acuerdo con littleadv en que no hay una única cosa "correcta" para todo el mundo. Mi opinión personal es que los fondos indexados son una buena apuesta, y he visto que mucha gente opina así en los blogs de finanzas personales, etc. (por si sirve de algo). Una de las ventajas de los fondos indexados que siguen los principales índices (como el S&P 500) es que, como son y se perciben como macroindicadores de la situación económica general, al menos se está en el mismo barco que muchas otras personas. Por un lado, eso significa que si usted pierde dinero, muchos otros inversores también lo están perdiendo, y cuando un gran número de personas empieza a perder dinero, eso hace que los gobiernos tomen medidas, etc., para cambiar las cosas. Por otro lado, el S&P 500 está formado por un montón de grandes empresas; si baja, algunas de esas grandes empresas están perdiendo valor y utilizarán sus recursos de grandes empresas para ganar valor, y si lo consiguen, el índice vuelve a subir y usted se beneficia.

En otras palabras, los fondos indexados (y los grandes fondos de inversión, ETFs, etc.) hacen que la inversión se centre menos en lo que los expertos en operaciones diarias hacen, que es tratar de hacer una "elección caliente" para obtener una gran ganancia. Se trata más bien de enganchar su carro a una estrella extremadamente grande que se alimenta de todos los recursos de empresas extremadamente grandes, de modo que cuando esas empresas aumentan su valor, usted gana. Cuanto mayor sea el grupo de personas cuyas fortunas suben y bajan con la tuya, más te conviertes en parte de una cartera de inversiones que es (no me resisto a decirlo) "demasiado grande para fracasar". Esto no quiere decir que el S&P 500 no pueda perder valor de vez en cuando, sino que si baja mucho y con fuerza y se queda ahí, probablemente tengas problemas mayores que perder dinero en el mercado de valores (por ejemplo, que la economía de EE.UU. se esté derrumbando y debas empezar a hacer acopio de balas y comida enlatada).

Answer 2

Por supuesto.

"Mejor" es un término subjetivo. Sin embargo, el hecho de contar con los recursos de las instituciones más grandes, al unirse a ellas, reducirá sin duda su propia carga en lo que respecta a la investigación y el seguimiento.

Así que sí, invertir en fondos de inversión y ETFs es una estrategia muy sólida.

Sería mejor diversificar, y no invertir todo su dinero en un solo fondo, o en un solo sector/área.

Dicho esto, hay más que suficientes individuos que hacen su propia investigación y selección de valores e invierten, con diversos grados de éxito, en valores individuales. Algunos también emplean estrategias más avanzadas, como el apalancamiento, las opciones, los futuros, los márgenes, etc. Estas estrategias avanzadas conllevan un mayor riesgo, pero también pueden aportar mayores recompensas.

Así que la respuesta a la pregunta del asunto es SI . Por lo demás, no hay una respuesta correcta o incorrecta, sino que depende en gran medida de sus capacidades, tiempo, tolerancia al riesgo, dinero disponible para invertir, etc.

Answer 3

Dado que los fondos de cobertura y las empresas de comercio emplean a decenas de inteligentes, programadores y gestores para jugar con el mercado, ¿qué posibilidades tiene el ciudadano medio de invertir con éxito en el mercado de valores?

Buena pregunta y las respuestas existentes aportan una visión valiosa. Añadiré un ingrediente importante para el éxito de la inversión: la emoción. Los analistas y expertos que emplean Goldman Sachs, Morgan Stanley o los mejores fondos de cobertura pueden tener algunas de las habilidades analíticas más avanzadas del mundo, pero el saber y el hacer siguen siendo muy diferentes. Considere cómo muchas de estas mismas empresas y fondos pensaban que el sector inmobiliario era una gran compra antes de la burbuja inmobiliaria. ¿Por qué? FOMO (miedo a perderse algo; lo que algunos llaman codicia).

Uno de mis amigos compró Macy's y Las Vegas Sands en 2009 a unos 5 dólares por M y 2 dólares por LVS . Nunca se graduó en la escuela secundaria, por lo que podríamos (tontamente) referirnos a él como inferior a la media porque no es tan educado como esos individuos en Goldman Sachs, Morgan Stanley, etc. Hoy M se sitúa en torno a los 40 dólares por acción y LVS a unos 70 dólares.

Esos rendimientos en cinco años.

¿La diferencia? La emoción. Tiene poco apego al dinero (vive con muy poco) y, por lo tanto, tenía la libertad de arriesgarse, lo que para él no era una oportunidad. En pocas palabras, sus emociones estaban en el lugar correcto y estudió un poco acerca de la inversión (leer dos artículo) y pasó a la acción. La mayoría de las personas que conozco, que fácilmente quintuplicaron su riqueza y ganaron bastante más que él, no se arriesgaron (ni siquiera en un fondo indexado) por su miedo a perder.

Me refiero a todo el mundo conoce para comprar a bajo precio, ¿verdad? Pero, ¿cuántos realmente hacer ? Saber lo que hay que hacer es estupendo; sólo hay que asegurarse de tener la valor para actuar sobre lo que sabes.

Answer 4

Le remito a ¿Es cierto que el 90% de los inversores pierden su dinero?

La respuesta es "no, no es cierto", y gran parte del debate se aplica a esta cuestión.

La bolsa sube con el tiempo. Incluso después de ajustar la inflación, un rendimiento positivo. Los que intentan batir al mercado, eligiendo acciones individuales, por término medio, van bastante por detrás del mercado. Incluso en un año de grandes rendimientos, como es este año ('13 ha subido casi un 25% medido por el S&P) hay acciones que suben, y acciones que bajan. Basta con mirar una docena de fondos de acciones y ver la variedad de rendimientos. Yo ya ni miro, porque estoy seguro de que de 12, 2 o 3 estarán por delante, 3-4 muy por detrás, y el resto agrupados cerca del 25.

Aun así, si desea embarcarse en la compra de acciones individuales, le recomiendo que empiece cuando pueda invertir en 20 acciones diferentes, repartidas en distintos sectores, y que esté dispuesto a dedicar tiempo a seguirlas, por lo que cada año podría vender de 3 a 5 y sustituirlas por las acciones que prefiera.

Es el ETF que más recomiendo, junto con una estrategia de comprar y mantener, la compra en el tiempo mostrará rendimientos decentes a largo plazo, y la estrategia del ETF mantendrá los costos bajos.

Answer 5

A continuación le ofrecemos una lista de reglas que le ayudarán a decidir en qué tipo de productos debe invertir:

1. Invierte en lo que sabes.
2. En caso de duda, consulte la regla 1.