¿Pros y contras en Hungría de invertir los ahorros para la jubilación exclusivamente en plata? ¿Qué mejores alternativas, dadas mis preocupaciones?

Question

Para mis ahorros de jubilación, mi estrategia es comprar una cantidad decente de plata (8% de mi salario, aproximadamente 1 mes) cada año para guardarla en un fondo de pensiones. forma de moneda . Actualmente no invierto en nada más a largo plazo. A corto plazo, tengo dinero en el banco; tengo previsto comprar un piso dentro de un año, así que no quiero inmovilizarlo demasiado en serio.

Estoy decidido a no tocar esta inversión en plata hasta que me jubile, salvo en situaciones muy extremas. Me temo que el fondo de pensiones estatal europeo -también el húngaro- tiene enormes problemas (financieros y demográficos) y, si no se solucionan, cuando cumpla 65 años sólo obtendré una miserable cantidad de dinero de él. Así que, prácticamente, la plata será mi principal fuente de pensión, a menos que se me ocurra una idea alternativa brillante o me convenzan de que es un mal concepto.

También un detalle específico de Hungría es que el Gobierno confiscó recientemente los fondos privados de pensiones. Podría hacer una declaración de que quiero mantenerlo (sólo el 3% de la población lo hizo), pero el gobierno retiene todos los pagos a estos fondos de pensiones privados ahora y los redirige a la pensión estatal. El 95% de los activos de las pensiones privadas confiscadas han desaparecido.

No tengo fe a largo plazo en las acciones. En primer lugar, es un activo de riesgo. En segundo lugar, si operas, tardas mucho tiempo, y si alguien lo hace por ti, tienes que pagarle. Imagínate en Europa del Este si abres una cuenta bancaria y pones 70000 HUF (300 USD) en ella, después de 10 o 15 años literalmente el banco te pide dinero porque tus ahorros se los llevaron los costes, el bajo interés y la inflación. Lamentablemente, aquí tampoco me puedo fiar de los brokers.

Esto es lo que veo a favor de mi plan plata:

• La plata está bastante barata ahora, esperemos que lo esté por un tiempo.
• La plata está infravalorada en comparación con el oro. La proporción de reservas mundiales es de 1 a 11, mientras que el precio es de 1 a 60.
• La plata (y el oro) con el uso actual de la industria se extinguirían en 30 años. Lo que, por supuesto, no ocurrirá debido a la subida de precios prevista y al reciclaje.
• La plata (y el oro) siempre han representado un valor a lo largo de la historia de la humanidad.
• Según usdebtclock.org el stock de plata del mundo es limitado ~2oz/capita y como mencioné, está disminuyendo mientras la población aumenta.
• La plata (y el oro) son fáciles de transportar si tienes que mudarte por cualquier motivo, a diferencia de los bienes inmuebles.

Puedo decir una sola contra:

• Nadie garantiza que la plata se considere un activo valioso dentro de 30 años. Pero esto es cierto para muchos-muchos activos.

¿Existen problemas reales y visibles en mi plan de jubilación? ¿Cuáles son las mejores alternativas?

Answer 1

Los puntos expuestos por DumbCoder son muy válidos.

Diversificar la cartera siempre es una buena idea. Incluir metales también es una buena idea. Sin embargo, invertir en un solo metal puede no ser una buena idea.

-La plata es bastante barata ahora, esperemos que lo sea por un tiempo.
-La plata está infravalorada en comparación con el oro. La proporción de reservas mundiales es de 1 a 11, mientras que el precio es de 1 a 60.

Ambas afirmaciones son dudosas. Barato es un término relativo... hay bastantes metales más baratos que la plata [el cobre, por ejemplo]. Infravalorado no tiene sentido. Es una cuestión de oferta y demanda. Hoy en día, el uso industrial de la plata está más extendido y se prevé lo que ocurrirá en el futuro. Si dice que la plata se revalorizará más que otros metales, también depende del país y del periodo de tiempo. Hay momentos en los que incluso metales como el Cobre han dado más beneficios que la Plata y el Oro. También hay que tener en cuenta el platino.

En mi opinión, muchas cosas están infravaloradas, es decir, comparar el ratio de reservas con el precio en términos absolutos no es correcto, pero compararlo con años relativos sí lo es. Lo que dice el ratio es que por cada 11 gms de plata, hay 1 gm de Oro y el precio de este 1 gm es 60 veces superior al de la plata. Cierto. Y nadie dice si la demanda de Plata es 60 veces más que la de Oro o 11 veces más que la de Oro. es decir el consumo. Lo que tampoco se dice es que el coste de extraer los 11 gms de plata es menor que el coste de 1 gm de Oro. Así que la baratura que se piensa no es cierta al 100%.

Answer 2

Como dijo Jeremy T más arriba, la plata es un depósito de valor y debe utilizarse como cobertura contra las revaluaciones de las monedas soberanas. Dado que cada moneda en el mundo ahora mismo es una moneda fiduciaria de libre flotación, necesitas plata (o alguna otra clase de activo firme, fácilmente almacenable, protegible, transportable; por ejemplo, oro, platino, ... lo que sea ...) con el fin de protegerte contra las devaluaciones de la moneda del gobierno, ya que el metal mantendrá su valor independientemente de la valoración de la moneda en la que lo estás denominando (Euro, en tu caso). Dado que el BCE se ha mostrado reacio a "imprimir" grandes cantidades de divisas (lo que causa otros problemas no relacionados con los metales preciosos), la necesidad de protegerse contra una caída en picado del tipo de cambio de las divisas es menos importante y, en consecuencia, debería ocupar un porcentaje menor en su estrategia de diversificación. Sin embargo, si estuvieras en... digamos... Argentina, por ejemplo, querría tener un porcentaje mucho mayor de sus activos en metales preciosos.

La UE tiene muchos problemas, y la depreciación de los activos duros por la falta de fluidez de la moneda/capital (y el gasto excesivo de muchos gobiernos de la UE en el pasado), en mi opinión, disminuye el valor de conservación de los metales preciosos. Usted quiere diversificar más fuertemente en metales preciosos justo antes de las devaluaciones de la moneda soberana del gobierno, ya sea por "impresión" (por el BCE en su caso) o por los flujos de capital caliente dentro / fuera de su país. Dado que la Eurozona no es un mercado emergente, y que la tendencia actual parece ser que el capital vuelva a fluir hacia las economías desarrolladas, creo que diversificar alejándose de la plata (al menos en % global de su cartera) está a la orden del día.

Dicho esto, ¿tengo plata/oro en mi cartera de jubilación? Por supuesto. ¿Es un gran porcentaje de mi cartera? Ahora mismo, no. Sin embargo, si el gobierno de EE.UU. no logra resolver la próxima crisis presupuestaria y obliga a la Reserva Federal a "imprimir" dinero para financiar creativamente sus gastos, entonces saldré de las clases de activos blandos y entraré en los metales preciosos para preservar el "valor real" de mi cartera ante una depreciación del USD.

¿En qué diversificar? Como dicen los de arriba: ETFs(NO ETFs de metales preciosos y leer toda la letra pequeña, ya que varios ETFs hacen trampas), Índices, Acciones que pagan dividendos (una de mis favoritas, suponiendo que mantengan el dividendo), o bonos (después de que suban los tipos de interés). Una vez decididos los porcentajes de diversificación, basta con ajustarlos en función de las tendencias macroeconómicas, para evitar escollos.

Si quiere saber más, eche un vistazo:

http://www.mauldineconomics.com/ < Economista/inversor de tipo austriaco

http://pragcap.com/ < Economista neokeynsiano/inversor muy centrado en los efectos de la moneda fiduciaria