He visto el término "CD Laddering". ¿Qué es esto y cuáles son los beneficios y riesgos de hacerlo?
El CD Laddering es un proceso de compra de múltiples CDs a plazos más largos para aprovechar los mejores tipos de interés sin dejar de tener liquidez.
El beneficio de una escalera de CD se basa en este supuesto. Sin tipos más altos para plazos más largos, yo no escalaría los CD.
Supongamos que tiene 10.000 dólares para invertir. Y digamos que tiene un CD a 12 meses al 1% y un CD a 24 meses al 2% disponibles para comprar.
Podrías bloquear todo tu dinero durante 2 años y comprar el CD a 24 meses al 2%. Es una buena tasa de rendimiento, pero bloquea su dinero durante más tiempo del que podría haber planeado.
El enfoque de escalonamiento consiste en comprar CDs a largo plazo en un intervalo regular. En este caso, podríamos comprar un CD a 2 años al 2% cada 6 meses. Su escalera tendría el siguiente aspecto:
Esto le da la tasa de 2 años (2%) pero siempre está a menos de 6 meses hasta el vencimiento de su próximo CD dándole algo de liquidez.
Cuando cada CD vence, usted adquiere otro CD a 2 años al tipo más beneficioso. Siempre tendrás algo que vence cada 6 meses.
Ahora bien, si quieres empezar con tu dinero inmediatamente, puedes sembrar tu escalera comprando plazos parciales así:
El plazo de vencimiento de dos años y los tipos de interés son todos ejemplos. Podría tener 12 CD con un vencimiento mensual, uno trimestral, etc.
Las ventajas del CD Laddering son que una parte de su dinero nunca está lejos del vencimiento y que su tipo de interés es mejor de lo que sería de otro modo.
Los riesgos del CD Laddering son los mismos que los de la compra de CDs. Si cree que los CD son una buena inversión, el CD Laddering es una buena forma de invertir a tipos más altos.
Esta respuesta es para complementar las respuestas sobre lo que es el CD laddering est y cuáles son sus beneficios. Yo voy a hablar de sus riesgos.
Las escaleras de CD están sujetas a riesgos. No están sujetas a mucho riesgo de crédito ni de inversión (¡están aseguradas por el gobierno federal! Salvo la disolución del gobierno de los Estados Unidos tal y como lo conocemos, usted se y te devuelven todo el dinero). Sin embargo, están sujetos a riesgo de inflación y un poco de riesgo de tipo de interés .
Un CD es básicamente una promesa de una determinada cantidad de dinero al cabo de cierto tiempo. Riesgo de inflación sucede cuando hay inflación y el dinero que te han prometido ya no vale tanto, porque todo se ha encarecido.
Riesgo de tipo de interés ocurre cuando compras un CD en un entorno de tipos de interés muy bajos (como, oh, el año 2010) y los tipos suben posteriormente. Quizá hubiera sido mejor esperar a que los tipos subieran antes de comprar el CD. (Además, si intentara revenderlo, obtendría un precio inferior, suficiente para compensar la diferencia de tipos de interés). Tenga en cuenta que los tipos de interés tienden a subir si hay una cantidad significativa de inflación, por lo que estos dos riesgos van juntos.
El riesgo de tipo de interés y el riesgo de inflación son más elevados para los certificados de depósito a largo plazo (al menos en este momento) porque hay más posibilidades de que la inflación y los tipos de interés suban. El año 2010 se ha caracterizado por el entorno de tipos de interés extraordinariamente bajos que impera, y la Reserva Federal ha anunciado que está intentando provocar una mayor tasa de inflación (es posible que haya oído algo sobre una "segunda ronda de flexibilización cuantitativa ").
Un rápido vistazo a los tipos de interés muestra que los CD de 2 a 5 años rinden alrededor del 1,50% en la actualidad. Como alternativa, puedes contratar una cuenta de ahorro que rinda un 1,4%, preserve tu liquidez y aumente el tipo de interés que te paga por los ahorros en caso de que la inflación y los tipos de interés suban (o, si no lo hacen, puedes trasladar la cuenta, a diferencia de un CD).
En resumen, en este momento (octubre de 2010), las inversiones de renta fija como los CD no le pagan mucho y tienen niveles elevados de riesgo, especialmente para la inversión a largo plazo. Este es uno de los peores momentos posibles para invertir en una escalera de CDs.
Has pedido riesgos pero has descuidado los costes directos. El escalonamiento de los CD tendrá algunos costes explícitos e implícitos:
Si está construyendo escaleras de CD, la mayoría de los bancos tienen productos diseñados para hacerlo automáticamente. Además, la mayoría de los corredores le permiten crear escaleras con un clic, incluso entre varios bancos. Además, si renuncia a la protección de la FDIC, probablemente querrá pasar a un valor con una tasa de rendimiento más alta que la de un CD.
El escalonamiento de CDs es la financiación de varios CDs sucesivamente. Por ejemplo: durante 6 meses, cada mes abre un CD de 6 meses (en lugar de abrir uno grande). De este modo, obtendrá pagos de intereses mensuales, ya que cada mes un CD llegará a su vencimiento (al cabo de 6 meses). En ese momento puede elegir reinvertir el capital en un nuevo CD y quedarse con los intereses, reinvertirlo todo, etc. Sigues obteniendo las ventajas (tipos más altos) que ofrecen los CD, pero con mayor flexibilidad y pagos de intereses más frecuentes. La única desventaja que conozco es que el tipo de interés total puede ser ligeramente inferior.
Una escalera de CD es una forma ideal de mantener sus fondos de emergencia y obtener algunos puntos porcentuales más de rendimiento. Compre CDs en denominaciones cercanas a los gastos de un mes, y escalone 1 por mes con CDs de 3, 6 o 12 meses (dependiendo de su asignación total de efectivo a los fondos de emergencia).
Si utiliza una frecuencia que se ajuste a sus fondos disponibles, en el mejor de los casos, podrá renovarlos perpetuamente (o, a medida que sus ahorros aumenten, ampliarlos a una frecuencia mayor). Si tienes una emergencia, tienes los gastos de un mes en efectivo o el efectivo que entra en un mes.
FinanHelp es una comunidad para personas con conocimientos de economía y finanzas, o quiere aprender. Puedes hacer tus propias preguntas o resolver las de los demás.
