Cosecha de pérdidas fiscales con opciones que vencen en varias semanas

Question

Venta relacionada con la regla de reventa para opciones.

Estoy basado en EE. UU. y comencé a operar con opciones (vendiendo llamadas cubiertas y puts asegurados con efectivo). Recientemente intenté comprar algunas opciones desnudas; lo que resultó en pérdida. Aquí está la operación en cuestión del ticker $oxy:

$OXY, operando a $51.68, Posiciones:

• Acciones de $OXY con +$175 == (+0.30%) de retorno

Opciones de $OXY

• $OXY Llamadas a $54 con vencimiento 10/18/2024 == -100%
• $OXY Llamadas a $54 con vencimiento 11/01/2024 == -X% (porcentaje de pérdida desconocido hasta hoy)
• $OXY Llamadas a $60 con vencimiento 5/16/2025 == Y% (porcentaje de retorno desconocido, no se espera vender en lo que queda del año)

Resultado #1: Llamadas a $60 de $OXY con vencimiento 5/16/2025 -- cierra con una pérdida del 100%

Resultado #2: Llamadas a $60 de $OXY con vencimiento 5/16/2025 -- cierra con +Za% de beneficios pero no son ejercidas automáticamente

Resultado #3: Llamadas a $60 de $OXY con vencimiento 5/16/2025 -- cierra con +Zb% de beneficios y son ejercidas automáticamente resultando en una operación de compra

Resultado #4: Llamadas a $60 de $OXY con vencimiento 5/16/2025 -- Vendidas antes del vencimiento con +Zc% de beneficios para evitar una operación de compra de acciones.

Duda #1: Independientemente de los Resultados #1-4, estas pérdidas en opciones resultarían de todas formas en la regla de reventa.

Duda #2: Solo el Resultado #3 resultaría en una regla de reventa

Pregunta: ¿Cuál resultado es la mejor elección dada la situación actual?

Soy nuevo en las reglas relacionadas con la regla de reventa para opciones y me gustaría tomar la decisión correcta para fines de cosecha de pérdidas fiscales — si no opero (es decir, no hago más compras) en Oct/Nov-2024 y simplemente lo dejo estar; considerando que tengo llamadas que vencen el 1 de noviembre de 2024.

Planeo no comprar más — solo vender (independientemente de si las restantes que vencen el 1 de noviembre resultan en beneficio o pérdida). En caso de un retorno asumido del -100%, ¿se contabilizarán estas pérdidas para disminuir mi carga fiscal este año? Seguí comprando estas llamadas de OXY hasta esta semana — no lo volveré a hacer.

Answer 1

Una venta ficticia ocurre cuando vendes un valor con pérdidas y compras otro valor "sustancialmente idéntico", valor o opción dentro de los 30 días naturales antes o después de esta pérdida realizada.

Lo que constituye valores de reemplazo está en disputa porque, desafortunadamente, la definición de sustancialmente idéntico del gobierno no es clara. Una interpretación rígida es que si vendes una llamada con pérdidas y compras otra llamada dentro de los 60 días (dentro de los 30 días antes o 30 después), eso crea una venta ficticia. Otros creen que si los términos de las dos llamadas son diferentes (vencimiento o precio de ejercicio), entonces no hay venta ficticia.

La respuesta corta es que una venta ficticia reduce la base de costos de la posición vendida y agrega la pérdida por venta ficticia a la base de costos de la posición de reemplazo, creando un ingreso imponible fantasma. Para evitar esto, vende toda tu posición de venta ficticia antes de fin de año y mantente alejado de ella durante 30 días.