¿Debo reembolsar mi préstamo de estudios para liberar 800 libras de liquidez?

Question

Se agradecerían algunos consejos.

Me encuentro en un escenario muy afortunado en el que actualmente estoy ganando 6k libras netas al mes como contratista dentro del IR35. El saldo de mi préstamo estudiantil restante es de £12k y tengo suficiente en ahorros para pagarlo hoy.

Debido a la forma en que se calculan los préstamos a los estudiantes en el Reino Unido, con mis ingresos devuelvo la friolera de 800 libras al mes en concepto de préstamos estudiantiles. Si he hecho bien las cuentas, el saldo de mi préstamo estudiantil se liquidará en casi dos años.

También tengo una hipoteca. Los reembolsos son 574 libras al mes en un préstamo hipotecario de 166.000 libras.

Mi pregunta es: ¿Debo pagar mi préstamo estudiantil para liberar 800 libras de liquidez? Tengo 15 mil libras ahorradas, así que podré pagar mis préstamos estudiantiles y me quedará un poco para emergencias.

Answer 1

Querer más "flujo de caja" no tiene sentido; si necesitas 800€/mes, podrías simplemente sacarlos de esos 12k€ extra que tienes. Y dado que también tienes una hipoteca con un tipo de interés más alto, no tiene sentido pagar el préstamo estudiantil antes que la hipoteca.

Tener un colchón de efectivo en la mano es bueno en general, pero la situación económica actual da aún más razones para no pagar ninguno de los dos préstamos. Una rápida búsqueda en Google arrojó una tasa de inflación del 9% para el Reino Unido. No hay garantía de que esto continúe, pero es razonable tomar esto como una primera aproximación a las tasas de inflación futuras. En un comentario, dices que el tipo de interés de tu préstamo estudiantil es del 3,25%. Esto significa que tu tipo de interés real es de aproximadamente un cinco y medio por ciento negativo. En otras palabras, si no hicieras ningún pago, el valor de tu préstamo en libras constantes estaría disminuyendo un cinco y medio por ciento cada año. El tipo nominal de su hipoteca es un poco más alto, pero el tipo real sigue siendo negativo. Por lo tanto, si su hipoteca es de tipo fijo, debería mirar si hay algo en lo que pueda invertir su dinero que le permita obtener más que el tipo de su hipoteca, teniendo en cuenta el riesgo de la inversión. Si la inflación se mantiene estable, el simple hecho de conseguir un fondo indexado a la inflación superaría a tu hipoteca.

Answer 2

Aquí hay dos cuestiones importantes:

• ¿Cuánto dinero debe dejarse para emergencias?
• ¿Cuál es el mejor uso de tu dinero extra?

Mucha gente en Estados Unidos sugiere un fondo de emergencia de unos 6 meses de gastos, pero debes elegir una cantidad con la que te sientas cómodo. No agotes tanto tus ahorros pagando deudas que te quedes con cierta ansiedad ante una emergencia.

Por otro lado, tienes que decidir cuál es el mejor uso de tu dinero extra, qué puedes hacer con él que mejor te ayude a cumplir tus objetivos financieros o de otro tipo. Si el objetivo es salir de las deudas, sólo tienes que calcular el impacto neto de cada libra de deuda pagada.

En situaciones sencillas, sólo hay que comparar los tipos de interés y pagar primero la deuda con el tipo más alto; en igualdad de condiciones, ésta es siempre la forma más eficiente de pagar la deuda. Las cosas que pueden complicar las matemáticas son los tipos de interés ajustables/variables, las diferencias fiscales entre los tipos de deuda y las penalizaciones por reembolso anticipado. Deberás hacer todo lo posible para calcular el tipo de interés efectivo que estás pagando por cada tipo de deuda teniendo en cuenta las diferencias fiscales y las penalizaciones por reembolso anticipado. Los tipos ajustables son más complicados, pero puedes calcularlos basándote en algunas proyecciones.

Si los tipos de interés son fijos, del 3,25% para los préstamos estudiantiles y del 4,29% para la hipoteca, y no hay ningún beneficio fiscal para ninguno de los dos tipos de deuda (o el mismo beneficio para ambos tipos de deuda), y no hay ninguna penalización por pagar cualquiera de los dos antes de tiempo, entonces deberías destinar el dinero extra a la hipoteca. Si el tipo de interés de la hipoteca no es fijo a largo plazo, tendrás que calcular cuánto podría cambiar en el futuro, pero parece poco probable que baje por debajo del tipo de interés de tus préstamos estudiantiles antes de que los hayas pagado, así que probablemente la mejor opción sea pagar un extra para la hipoteca.

Por ejemplo, la última vez que compré un coche de segunda mano me ofrecieron una financiación del 1 o el 2%, mientras que los tipos de los certificados de depósito superaban el 3%, por lo que tenía más sentido utilizar mi dinero en efectivo para abrir un certificado de depósito a 5 años que comprar el coche en efectivo. Este es el coste de oportunidad de pagar la deuda antes de tiempo. Algunas personas utilizarán los rendimientos medios del mercado para justificar que no se pague ninguna deuda antes de tiempo, pero yo sugiero que se atengan a los tipos de rendimiento seguros, ya que los rendimientos del mercado fluctúan y complican las cosas del mismo modo que los tipos de interés ajustables/variables de la deuda.

Hay otras cosas que podrían tenerse en cuenta, como el valor de la accesibilidad (el valor de la vivienda puede aprovecharse fácilmente, mientras que otras líneas de crédito nuevas podrían no serlo), o los posibles cambios en la legislación fiscal, y probablemente una docena más, pero añadir demasiadas incógnitas y predecir la probabilidad de cada una de ellas complicará las cosas muy rápidamente.

Answer 3

Siempre hay que pagar primero el préstamo con la tasa de interés más alta, a menos que haya razones específicas para no hacerlo (por ejemplo, si esperas que el gobierno te perdone parte o la totalidad de tu préstamo estudiantil, debes puede que se considere el aplazamiento de ésta).

Sin embargo, supongo que esto se cerrará como un duplicado de preguntas anteriores.