¿Cómo calcular una tasa de rendimiento anualizada con un número de Puts asegurados en efectivo?

Question

En el caso de las opciones con garantía de efectivo, sé cómo calcular el rendimiento anual de una sola como:

(Returns divided by Capital at Risk) x (365 divided by Holding Period in days)

Con una estrategia de "rueda" (venta de puts hasta la asignación, venta de calls hasta la retirada de las acciones), ¿cómo se podría calcular el rendimiento de la inversión para cualquier número de puts con garantía de efectivo en diferentes acciones, diferentes fechas de apertura/cierre, períodos superpuestos, etc.?

Ejemplo de operaciones:

2022-01-02 Sell 1 AAA Put with Strike 10 and receive 100$ after commissions
2022-01-07 Sell 1 BBB Put with Strike 20 and receive 120$ after commissions
2022-01-10 Buy  1 AAA Put with Strike 10 for 50$ incl. commissions
2022-01-18      1 BBB Put expires out of money
...

Por supuesto, también contendría eventualmente operaciones que terminaran en una cesión o en una pérdida realizada. Mi objetivo sería comparar esa tasa con un índice como el S&P500.

Answer 1

Plan A: Busca en esta web explicaciones anteriores sobre esto. Por ejemplo: Cómo calcular la rentabilidad de una estrategia de trading multiposicional

Plan B: Manténgalo simple. Determine el total de sus ganancias y pérdidas diarias para estas posiciones sobre la base de una fecha de inicio predeterminada y, cada día, calcule el rendimiento de la inversión sobre la base de esa fecha de inicio. Al mismo tiempo, calcule la rentabilidad del índice base a partir de esa misma fecha de inicio.