Asesoramiento sobre el pago de la hipoteca

Question

Tengo una hipoteca en el Reino Unido con un tipo fijo a 5 años del 1,69% que vence en diciembre de 2025 y comenzó en mayo de 2021. He decidido pagarla lo antes posible y estoy intentando averiguar cuál es la forma más eficiente de hacerlo. Cada año se me permite pagar en exceso el 10% del saldo pendiente, y las comisiones por pagar en exceso, además del 10%, son del 5% el primer año, del 4% el segundo, etc. Teniendo en cuenta que, sin duda, podré ahorrar más del 10% del saldo pendiente cada año, ¿debo pagar en exceso todos mis ahorros inmediatamente y pagar las penalizaciones o debo poner mis ahorros por encima del 10% en una cuenta de ahorro y pagarlos después de que venza el producto de 5 años?

Haciendo cuentas, si pago de más al principio del segundo año, me ahorraría unos 4 años de intereses 1,69^4=8,15, así que en teoría debería ahorrar 8,15%-4%=4,15% sobre el dinero extra que pago de más. Sin embargo, siguiendo esta lógica, parece que vale menos la pena pagar de más después de eso (el tercer año es 1,69^3-3=1,8%, el cuarto año - 1,69^2-2=1,38% y el quinto año - 1,69-1=0,69%), ya que podría encontrar una cuenta de ahorro/invertir en un fondo indexado de bajo riesgo y obtener una mejor rentabilidad. ¿Es una suposición correcta?

Además, cada vez que pago de más, la cuota mensual se reduce, por lo que el plazo original no cambia. Teniendo esto en cuenta, ¿debería pagar de más con regularidad, por ejemplo, mensualmente, o ahorrar y pagar de una sola vez al final de cada año? No sé cuál de las dos opciones reduciría más rápido el saldo pendiente.

Answer 1

La mejor manera de analizar cualquier pago excesivo es compararlo con la alternativa más similar posible en ese momento.

Tomemos su posible sobrepago con 4 años de hipoteca. Supongamos también que te queda alguna desgravación de la ISA.

Durante los 4 años que faltan para que caduque el tipo fijo de tu hipoteca, puedes contratar un ISA a tipo fijo. Esto tiene exactamente el mismo nivel de riesgo que el sobrepago de la hipoteca, ya que la rentabilidad no depende de ningún cambio en los tipos de interés.

Buscando ahora mismo Veo tipos de alrededor del 1,50% disponibles. Su rendimiento en ese dinero sería `

(1.015)^4 - 1 ~= 0.061 = 6.1% .

Con el sobrepago de la hipoteca, perdería el 4% de inmediato, por lo que su rendimiento teórico es

0.96*(1.0169)^4 - 1 ~= 0.027 = 2.7% .

Por lo tanto, si dispone de la asignación de la ISA, tiene una alternativa claramente mejor que el pago en exceso. Eso no significa que debas hacerlo, tal vez haya alguna opción mejor que la ISA de tipo fijo, pero yo diría que ciertamente no deberías pagar de más.

Si no dispone de una cuenta ISA, puede obtener una cuenta de tipo fijo a 4 años, pero es posible que tenga que pagar impuestos sobre los intereses, dependiendo de algunos factores como la cantidad que gane y los intereses que obtenga en total de todos sus ahorros. De hecho, parece que los tipos fijos de las cuentas que no son ISA son significativamente más altos que los tipos fijos de las ISA. El 1,95% está disponible por lo que parece probable que, incluso después de los impuestos, también te salga mejor que el sobrepago de la hipoteca.

A la hora de considerar los pagos en exceso en años posteriores, se pueden hacer análisis similares basados en los tipos disponibles en ese momento.