Aprender a invertir y al mercado de valores

Question

Estoy realmente decidido a aprender sobre el mercado de valores, así como las técnicas y los términos utilizados en el comercio y la inversión. El problema es que no hay nadie que me oriente en la dirección correcta, aunque no soy completamente ajeno a mis conocimientos sobre los mercados.

Hasta ahora, he leído algunos libros de introducción a la inversión y los mercados, y estoy dispuesto a leer más. Tengo curiosidad por la parte cuantitativa del análisis de las acciones y otros instrumentos financieros. ¿Alguien tiene alguna recomendación sobre por dónde debería empezar? ¿Qué libros debería leer, o qué cursos o vídeos debería ver? ¿Necesito algunos requisitos previos básicos, como estadística o macro y microeconomía? ¿O debería estar avanzado en esas áreas?

En cuanto a lo que se refiere al análisis fundamental y técnico, he leído que los libros sobre esos temas son como El inversor inteligente y Recuerdos de un operador de bolsa . ¿Son estos libros realmente sobre la analítica de la inversión, o son sólo sobre la filosofía de la inversión?

Como he dicho, estoy dispuesto a aprender y actualizar mis conocimientos, porque es algo que me parece muy interesante, pero no encuentro ningún libro serio sobre el tema.

Gracias por adelantado.

Answer 1

Es estupendo que quieras aprender más sobre la Bolsa.

Tengo curiosidad por el aspecto cuantitativo del análisis de las acciones y otros instrumentos financieros. ¿Alguien tiene alguna recomendación sobre por dónde debería empezar? ¿Qué libros debería leer, o qué cursos o vídeos debería ver? ¿Necesito algunos prerrequisitos básicos como estadística o macro y microeconomía? ¿O debería estar avanzado en esas áreas?

Aunque de momento no tengo ningún libro o vídeo que sugerirte, investigaré un poco más y editaré esta respuesta. Para entender el lado cuantitativo del análisis del mercado de valores para que la gente te tome lo suficientemente en serio y te confíe su dinero para inversiones, necesitas tener fuertes habilidades matemáticas y analíticas. Deberías considerar la posibilidad de obtener un nivel de educación superior en varias de las siguientes áreas: Matemáticas, Economía, Finanzas, Estadística e Informática.

En matemáticas, deberías entender al menos los siguientes conceptos:

• Cálculo (incluyendo diferencial, integral y estocástico)
• Álgebra lineal y ecuaciones diferenciales
• Probabilidad y estadística

En el ámbito de las finanzas, deberías entender al menos los siguientes conceptos:

• Teoría de la cartera
• Derivados sobre acciones y tipos de interés, incluidos los exóticos
• Productos de riesgo de crédito

En Ciencias de la Computación, probablemente deberías saber lo siguiente:

1. C++ (normalmente utilizado para aplicaciones de negociación de alta frecuencia)
2. Matlab, SAS, S-PLUS/R o un paquete similar (utilizado para el análisis estadístico fuera de línea)
3. Técnicas de Monte Carlo
4. Java, .NET o VBA, y Excel

Así que para responder a tu pregunta, sobre "¿necesitas estar avanzado en esas áreas?", te sugiero encarecidamente que sí.

He leído que hay libros sobre esos temas como El inversor inteligente y Reminiscencias de un operador de bolsa. ¿Son estos libros realmente sobre la analítica de la inversión, o son sólo sobre la filosofía de la inversión?

No he leído las Reminiscencias de un Operador de Bolsa, pero el Inversor Inteligente se basa en una filosofía de inversión que sólo debes considerar pero no depender a la hora de invertir.

Answer 2

Yo recomendaría conseguir un juego usado de Analista financiero colegiado libros. La serie es una gran introducción a los aspectos más importantes de la inversión y los mercados. Combina tanto el conocimiento cotidiano como la teoría fundamental.

Los materiales del CFA incluyen discusiones en profundidad sobre:

• análisis técnico
• comercio diurno
• análisis fundamental
• técnicas cuantitativas
• construcción de carteras (¿a qué llama comercio a largo plazo?)

Cuando tengas una base sólida, pásate por quant.stackexchange y pregunta por libros más especializados o cualquier otra cosa que te interese. Diviértete con tu viaje.

Answer 3

Esto es todo lo que necesitas saber: sigue tus verdaderos intereses. A medida que adquieras experiencia, podrás ganar conocimientos específicos del sector que le sitúan por encima de todos los demás en el campo/dominio. Eso le permite tomar buenas decisiones para comprar la propiedad de las empresas.

Las claves son: el esfuerzo, el decir consciente y el ensamblaje de los datos en nuevas percepciones. No hay almuerzo gratis. Como dijo Alan Greenspan, lo que se está viendo en el mercado estos días es una extraña "exuberancia irracional". No caiga en ella.

Conviértete en directivo en un ámbito empresarial que te guste.

Answer 4

Quant, en primer lugar, ¡una gran pregunta! Esperemos que ayude a otros a venir aquí y leer diferentes opiniones sobre cómo empezar su carrera bursátil / inversora.

Estuve en tu lugar hace un año, cuando uno de mis compañeros de trabajo (mi trabajo no tiene nada que ver con el trading/inversión) compartió sus "otros" ingresos haciendo swing trades por las noches. Aquí es donde me enganché en el aprendizaje del comercio y la inversión, en lugar de pasar mi tiempo de fin de semana asegurando el sofá y el mando de la televisión. Por supuesto, se necesita mucho tiempo y esfuerzo para familiarizarse con los términos y la jerga del comercio y la inversión, ya que la mayoría de las cosas parecen extrañas al principio.

También estaba en busca de cualquier material valioso para leer que navegará a la dirección correcta. Una cosa que sabía desde el principio: Quería colocar de forma contingente $1, and make $ 2 en un corto período de tiempo (ahora esto suena más irreal, pero en ese momento yo era un gran optimista :-). Permítanme destacar varios puntos que me resultaron útiles para mí (y espero que para otros también):

1. Libros . Sí, gran parte del conocimiento proviene de los libros. ¿De qué? Esta pregunta es bastante difícil y requiere entender su mentalidad. Como no soy un hablante nativo de inglés, encontré Intelligent Investor de Benjamin Graham un libro realmente difícil de leer y entender. El contenido del libro narra más sobre la inversión sabia que sobre el comercio (por lo que tengo, no he leído el libro hasta el final). Si aún no está familiarizado con el análisis técnico de los gráficos, un buen recurso es Technical Analysis For Dummies por Barbara Rockefeller. Hay diferentes ediciones, creo que la última es la tercera. También puedes encontrar muchos libros en Amazon con diferentes puntuaciones. Yo personalmente encontré How To Day Trade For Living por Andrew Aziz muy útil ya que revela las técnicas y estrategias que uno requiere para realizar operaciones en el periodo de un día. Todas estas opciones están disponibles en edición de bolsillo o en formato online; yo prefiero la primera variante, la de la vieja escuela, ya que marco y subrayo mucho la información para memorizarla mejor.
2. Internet . Mi primer y mejor amigo en la adquisición de conocimientos es ampliamente reconocido investopedia . Ningún otro lugar en el ambiente online me ayudó con el aprendizaje. Investopedia le dará una buena y sólida respuesta a casi cualquier pregunta relacionada con la inversión, los planes de ahorro, la jubilación, la educación para la inversión, el simulador de trading .... y demás. Otra buena opción es registrarse en alguna tabla de salas de comercio/inversión en línea (yo me registré en una, pero no la promocionaré ya que puede no ser una buena opción para otros). Aquí es donde se puede hablar y discutir con otros miembros acerca de las estrategias eficaces, las noticias recientes del mercado, las probabilidades de comercio y otras cosas. Simplemente búsquelo en Google. También hay muchos vídeos interesantes en YouTube. A mí personalmente me gusta visualizar las cosas cuando aprendo sobre nuevos términos.
3. Simulador de comercio . Regístrese con cualquier corredor que permita el uso de la herramienta de simulador con datos en vivo. La selección es bastante grande: ThinkOrSwim , Interactive Brokers , LightSpeed Trading y etc. Esto le ayudará increíblemente a obtener más confidencialidad mientras aplica sus estrategias recién aprendidas. Pruebe con Forex, acciones.... lo que le resulte más cómodo. Esto definitivamente requiere una fuerte autodisciplina y atención. Cree un diario con los resultados de las operaciones. Intente desarrollar un enfoque (a través del análisis de sus operaciones) que le lleve a tener menos días rojos y más verdes.

Esperemos que esto sirva para orientar a los lectores cuando se acerquen por primera vez al mundo de la inversión y el comercio.