¿Por qué mi cartera tiene una tendencia opuesta a la del índice Nifty?

Question

Tengo un conjunto de acciones en mi cartera (algunas forman parte del índice Nifty, mezcla de gran/media/pequeña capitalización), pero he observado que la mayoría de las veces cuando el índice sube, mi cartera baja ese día y viceversa, y de ahí mis siguientes preguntas?

1. ¿Tengo acciones que no son interesantes/de buen valor para otros comerciantes?
2. ¿Mis acciones {quizás impopulares} no están alineadas con la economía india?
3. ¿Son buenas las otras acciones en comparación con las que tengo en mi cartera?

No entiendo por qué las acciones de mi cartera suben de precio cuando el Índice baja.

Veo que este escenario se produce cuando el índice cae hasta el 0,50%.

Si baja más del 0,50%, entonces mi cartera se alinea un poco con el índice.

Answer 1

Algunos valores no siempre están correlacionados con el mercado en general. Los efectos a nivel de una empresa pueden hacer que sus acciones tengan un rendimiento inferior o superior al del mercado en general. Por ejemplo, si una empresa tiene una publicación de resultados especialmente mala, puede caer un 5%, un 10%, un 20% o incluso más, aunque el índice (Nifty en este caso) suba ese día.

Veo que este escenario se produce cuando el índice cae hasta el 0,50%.

Esto puede atribuirse a la explicación anterior o simplemente a la variación individual del rendimiento diario de las acciones.

Si baja más del 0,50%, entonces mi cartera se alinea un poco con el índice.

Un movimiento significativo en un índice puede ser el resultado de noticias sobre la economía en general, y todo bajará en este caso de malas noticias.

La mayoría de las veces, mi cartera baja cuando el índice sube.

Mira en el beta de su cartera. La beta es una medida de correlación en comparación con un índice subyacente. Su agente de bolsa debería proporcionarle estos datos, pero puede encontrar las betas individuales de sus participaciones con una búsqueda en Google. Por ejemplo, si su acción tiene una beta de 3, cuando el Nifty aumente/disminuya un 1%, su acción aumentará/disminuirá un 3%. Sin embargo, si la beta global de su cartera es negativo (como parece ser el caso aquí), entonces es posible (y tal vez incluso esperado) que su cartera se mueva en dirección opuesta al índice.