Criterios de composición del tipo fijo del OIS

Question

Tengo la siguiente duda: ¿Cómo se debe considerar el tipo fijo OIS en el cómputo de principal+intereses al vencimiento del swap? Me refiero a que si el swap dura 4 días (sin w.e. en el medio), y la convención de conteo de días es ACT/365, he encontrado ambos P*(1+OIS*4/365) ( aquí ) y P*(1+OIS/365)^4 ( aquí )

Gracias.

Answer 1

Depende de a qué OIS se refiera. Para EUR OIS Swaps, el tipo del EONIA Swap se calcula mediante la fórmula de composición habitual (observe que en el ejemplo siguiente, el tipo $r_i$ se actualiza cada noche):

Aquí se muestra un ejemplo:

Para USD OIS Swaps, el enlace a Investopedia que has compartido es correcto: es más o menos la misma fórmula que para el tipo de swap en euros (tipos compuestos, actualizados a un día).