Estoy tratando de hacer un backtest de un modelo que calcula las pérdidas y ganancias. Este modelo extrae sensibilidades semanalmente y aplica choques de mercado a estas sensibilidades para proyectar trimestral P&L. Quiero comparar esto con las pérdidas y ganancias limpias (backtesting). El problema es que las pérdidas y ganancias del backtesting son diario . Uno podría agregar las ganancias y pérdidas diarias durante un trimestre determinado para compararlas con el modelo... pero como el modelo sólo extrae las sensibilidades semanalmente, si la cartera cambiara materialmente entre semanas (por ejemplo, extraer las sensibilidades el lunes de la semana 1, pero ese miércoles la cartera cambia, y luego la composición de la cartera extraída el lunes de la semana 2 es similar a la del lunes de la semana 1) no se captaría. ¿Hay alguna forma de comparar los dos resultados?
Respuesta
¿Demasiados anuncios?
No está claro lo que pides o incluso lo que intentas hacer.
Según lo que he leído, tienes un modelo de trading que estás utilizando y que toma entradas semanales para producir algún tipo de PnL. No está claro lo que quieres decir con "P&L limpio (backtesting)" para la comparación.
Sin embargo, como cuestión general, la comparación de un conjunto (para simplificar) de rendimientos con otro conjunto agregado a lo largo de un intervalo diferente puede tratarse trayendo el intervalo de rendimiento de cada uno en línea (por ejemplo, el rendimiento medio diario por alguna cifra de anualización (250/252) para comparar con los rendimientos anuales en otro lugar).
En cuanto a la posibilidad de que tu modelo se pierda algo por tomar sólo las entradas semanales... bueno, sí, esa es una limitación de la actualización sólo semanal. Eso no significa que la comparación sea menos válida... sólo que tu modelo sólo incorpora actualizaciones semanales, parte del marco que has elegido.
