Preguntas sobre la negociación de márgenes teóricos

Question

Me estoy informando sobre el comercio de márgenes (no tengo ningún deseo real de probarlo a corto plazo) y me preguntaba si podría ayudarme con un escenario y algunas preguntas básicas para ver si mi lógica es correcta.

Escenario:

Tengo una cuenta de margen en la que puedo poner el 30% y apalancar el 70% de mi corretaje (bastante estándar supongo).

Me gustaría ir en largo en una acción que está cotizando a 4,00 dólares por acción.
Puse 10 mil dólares en mi cuenta de margen.
Compro 8.333 acciones poniendo el 30% de entrada ( $10,000) and borrowing $ 23,333.
Estoy dispuesto a perder $5,000 MAX. So I set a stop loss at approx 3.60 (.40 cent loss per share or roughly $ 3.330 dólares).

1. ¿Es esto correcto? Supongo que si se ejecuta el stop loss tengo que transferir 3.330 a la cuenta de margen para compensar la pérdida.
2. ¿Y si la acción cierra el día a 3,95 (0,05c de pérdida por acción) tengo que liquidar 416 dólares antes del final del día? ¿Tengo que cerrar toda mi posición? ¿Depende esto del corredor? ¿Sólo tengo que cerrar si se produce un ajuste de márgenes?
3. ¿Y si ocurre la alternativa y la acción cierra a 4,05?

Gracias y, por favor, indíqueme si en algún momento no he sido claro.

Answer 1

¿Es esto correcto? Supongo que si se ejecuta el stop loss tengo que transferir 3.330 a la cuenta de margen para compensar la pérdida.

No - recibirías 30 mil dólares por la venta, pagarías el préstamo y te quedarían 6.777 en tu cuenta de efectivo

¿Qué pasa si la acción cierra el día a 3,95 (0,05c de pérdida por acción) tengo que liquidar con 416 dólares antes del final del día? ¿Tengo que cerrar toda mi posición? ¿Depende esto del corredor? ¿Sólo tengo que cerrar si se produce un ajuste de márgenes?

Depende de su margen de mantenimiento . Una vez que su patrimonio (el valor total de su inversión menos el importe del margen) desciende por debajo de un determinado porcentaje, debe depositar lo suficiente en el margen para recuperarlo hasta el porcentaje de margen inicial.

Sin embargo, es poco probable que una caída del 1,25% (0,05 / 4 dólares) provoque un ajuste de márgenes.

¿Y si ocurre la alternativa y la acción cierra a 4,05?

Entonces tienes acciones que valen aproximadamente $33,750, you still owe $ 23.333 (más los intereses devengados) y tienen una ganancia neta no realizada de 417 dólares.

Tenga en cuenta que si lo hizo no utilizar el margen y en su lugar comprar $10k of stock (2,500 shares) with cash, your net gain would be only $ 125, y $417 = $ 125/.3 (donde .3 es su porcentaje de margen). No es una coincidencia: el apalancamiento multiplica las ganancias (y las pérdidas) de forma inversamente proporcional al porcentaje que aportas, de modo que si aportas el 25% y tomas prestado el 75%, tus ganancias (y pérdidas) son 4 veces mayores que si aportas el 100%.