Pérdida confusa en el cierre del spread de opciones

Question

Hoy he cerrado un spread sobre $TSLA, concretamente una call 3x alcista con vencimiento el 7 de agosto de 2020. El spread estaba compuesto por 2 tramos como : Comprar 1330 call Vender 1360 call

Mi P&L en la operación antes del cierre se veía bien, aproximadamente $800 or so profit as $ TSLA lo había hecho muy bien los dos últimos días, así que me alegré de llevármelo a casa. Liquidé la operación cuando el subyacente estaba alrededor de $1400, so the P&L seemed reasonably accurate. When I placed the order to settle the spread with the mid price that IBKR supplied, the order was filled, but my P&L on the trade was a huge -$ ¡1400 o más! Estoy desconcertada de cómo hubo tal discrepancia antes y después de rellenar el pedido. ¿Podría alguien indicarme qué error he cometido al mirar mi cuenta de resultados y fijar el precio del cierre del pedido?

Para mayor claridad, las 3 llamadas 1360 se liquidaron a 171,70 y las 3 1330 a 177,75.

Gracias por cualquier ayuda.

Answer 1

De acuerdo con mi comentario bajo su pregunta, el tiempo de ejecución de la operación permitiría una mirada a Time & Sales para ver cuáles eran las comillas NBBO para sus opciones cuando usted hizo la operación. También mostraría si usted operó en el mercado (utilizó órdenes de mercado), que es mi sospecha. Sin esa información, mi sospecha es sólo una suposición.

¿Por qué esa suposición? El punto medio de la propagación cuando usted hizo la pregunta fue de alrededor de $13.50 to $ 14. Digamos que fue $13.59. You got a fill of $ 8,92 (véase más abajo) y eso se aproxima a lo que podría haber sido una orden de mercado. Si es así, eso supone unos 1.400 dólares menos de lo esperado en 3 spreads, basándose en el punto medio.

Lo que puedo decir en este momento es que no entiendes el relleno que has recibido. Usted escribió eso:

Para mayor claridad, las 3 llamadas 1360 se liquidaron a 171,70 y las 3 1330 a 177,75.

La captura de pantalla editada de la ejecución de su operación indica lo contrario. Usted tenía 3 spreads llenos, cada pierna en 5 precios diferentes:

• +182.83 -168.61 = +14.22
• +177.75 -171.25 = + 6.50
• +177.75 -171.70 = + 6.05

La media es de 8,923 dólares para los 3 spreads que es lo que muestra tu captura de pantalla.

Y de nuevo, sin los precios de apertura y cierre de cada tramo y la hora de la operación, es imposible averiguar las ganancias y pérdidas o lo que ocurrió exactamente.