Atribución de las pérdidas y ganancias en la posición física a plazo

Question

Por favor, valide mi cálculo de pérdidas y ganancias no realizadas de Fx en el contrato a plazo de materias primas, por ejemplo, considere que he comprado 1 tonelada de trigo a 300 euros y mi moneda financiera para la empresa es el USD. Estoy utilizando la siguiente fórmula para obtener la atribución.

(Precio de mercado - Precio de la mercancía )*(Tipo de cambio de hoy - Tipo de cambio de ayer)

La fórmula anterior se utiliza para la pérdida y la ganancia diaria de divisas en la posición a plazo. Pero lo anterior falló cuando el precio del mercado = precio de la materia prima.

Answer 1

Puede que lo piense demasiado :-)

• Su cuenta está en USD
• Compras por 300 EUR de trigo y el precio ahora es de 320 EUR
• el EURUSD es 1.24688 (2. diciembre 2014) en el momento de la compra
• el EURUSD es 1.24347 (ahora - 11. diciembre 2014)

320 * 1,24347 - 300 * 1,24688 = 23,8464 USD de beneficio

Answer 2

Espero que esta ilustración ayude a entender el efecto fx:

Ejemplos:

• si px_0 = 100; px_1 = 100; fx_0=1,3; fx_1=1,4 entonces el total de pérdidas y ganancias se debe únicamente a Fx: TotalP&L = Px_0 * (Fx_1 - Fx_0) = 100 * (1,4-1,3) = 10

• si px_0 = 100; px_1 = 110; fx_0=1,3; fx_1=1,3 entonces el total de pérdidas y ganancias se debería sólo a Px: TotalP&L = (Px_1-Px_0) * Fx_0 = (110 - 100) * 1,3 = 13

• si px_0 = 100; px_1 = 110; fx_0=1,3; fx_1=1,4 entonces su p&l total sería tanto debido a Px, Fx como al efecto cruzado: TotalP&L = (Px_1-Px_0) * Fx_0 + P_0 * (Fx_1-Fx_0) + (Px_1-Px_0)*(Fx_1-Fx_0)= (110 - 100) * 1,3 + 100 * (1,4-1,3) + (110-100)*(1,4-1,3)= 13 + 10 + 1 = 26