En mi cartera tengo una serie de acciones y bonos con cobertura en libras esterlinas:
¿Qué significa esto? Supuse que estaba relacionado con la libra esterlina, pero hay un S&P que está "cubierto de libras esterlinas".
Respuesta
¿Demasiados anuncios?
Phil
Puntos
28
Cuando se invierte en un activo que no es un GBP, como el S&P (USD) o los bonos gubernamentales de mercados desarrollados (varias divisas), se participa en la volatilidad del activo y en la de la divisa.
Consideremos el S&P 500, que es un índice denominado en USD. Si el índice subiera, usted esperaría haber obtenido un beneficio. Sin embargo, si el USD también se debilita frente a la GBP, ese beneficio en USD podría traducirse en una pérdida en GBP.
Las [inversiones con cobertura de divisas] utilizan contratos de cambio de divisas para anular el impacto de los movimientos del tipo de cambio en una inversión. - The Telegraph, ¿Debo invertir en un fondo con "cobertura de divisas"?
Basándome en lo que ha mostrado en su pregunta, yo consideraría que "con cobertura en libras esterlinas" significa que las inversiones le permiten participar en libras esterlinas, con la rentabilidad en libras esterlinas de la inversión siguiendo la rentabilidad de la inversión subyacente, independientemente de la moneda natural de la inversión subyacente. (Tenga en cuenta que el seguimiento puede no ser exacto, ya que la cobertura de divisas no es necesariamente neutral en cuanto a los ingresos).
Descargo de responsabilidad: No estoy proporcionando asesoramiento en materia de inversiones. Por favor, consulte a un profesional adecuado antes de tomar cualquier decisión de inversión.
