¿Cómo puedo pronosticar la correlación futura?

Question

Existen algunos modelos estándar para la volatilidad de la previsión (por ejemplo, GARCH) y para la previsión de rendimientos (por ejemplo, modelos de factores). ¿Qué tipo de modelos estándar existen para pronosticar la correlación futura entre valores?

Answer 1

Un "modelo" común es asumir que la correlación es constante, como en un modelo CCC-MVGARCH. Si desea una revisión de diferentes modelos GARCH multivariados, puede ver:

Modelos de Garch Multivariante de Silvennoinen y Társvirta 2009, en Manual de series temporales financieras.