Tengo una pregunta de una vieja tarea que no puedo entender.
Other things remaining the same, if households suddenly decide to save more at each level of income, then the consumption function will:
a) become steeper because the marginal propensity to consume (MPC) falls.
b) become less steep because the marginal propensity to save (MPS) rises.
c) make a parallel shift downward as autonomous consumption expenditure falls.
d) remain unchanged but the savings function will shift downward.
No entiendo por qué no puede ser la opción B. Ya que
MPS+MPC = 1
y
C = C₀ + (MPC)Y (Consumption function = Auto. Consumption + MPC(Income))
Dado esto, si la MPS aumenta - debería significar que la MPC disminuye y así la pendiente de la función de consumo disminuye. Por lo tanto, la opción B. La respuesta, sin embargo, es C y no entiendo por qué.