¿Sobre la base de qué rendimientos tengo que obtener pesos óptimos de cartera de una estrategia de inversión? Más específicamente, ¿tengo que usar los rendimientos excesivos o simplemente los rendimientos normales de los activos respectivos? ¡Agradecería cualquier ayuda!
Respuesta
¿Demasiados anuncios?
A menos que tenga un punto de referencia específico que tenga que superar, simplemente usaría los rendimientos brutos de la cartera en lugar de cualquier tipo de rendimientos excesivos sobre un punto de referencia. Al final, es probable que estés realizando backtesting toda tu estrategia, selección de portafolio y reequilibrio incluidos y presumiblemente estarías investigando métricas como proporciones nítidas, reducción máxima, kurtosis, etc. Parece que usar solo devoluciones sin procesar le ahorra muchos problemas en ese contexto.
