Fijación de precios y cobertura de una opción a través de un triángulo monetario

Question

¿Cómo se deriva el precio de la opción de una opción simple de vainilla (en una configuración de Black Scholes), que está escrito, digamos, XAGGBP pero prácticamente cubierto con XAGUSD y GBPUSD (porque estos son más líquidos)? Finalmente, estoy interesado en el delta (s) y el riesgo de correlación con respecto a XAGUSD y GBPUSD.