La paradoja de Braess en finanzas cuantitativas: Cuando optatividad conduce a un valor menor...?

Question

Uno de los estándar de principios de finanzas cuantitativas es que las opciones que debe tener un valor intrínseco porque optatividad como tal (en el sentido de tener más opciones a) debe traer sobre el valor.

Esto parece tener sentido intuitivamente sin embargo, la intuición a veces puede ser engañosa, ya que todos sabemos: la paradoja de Braess se llama una paradoja, porque aquí hay opciones adicionales (es decir, opciones) puede llevar a la peor rendimiento global, es decir, reducir el valor para todos los participantes.

Mi pregunta
Es usted consciente de la (teórica o especial) situaciones donde adicionales optatividad en los instrumentos de finanzas cuantitativas (por ejemplo, algunas opciones exóticas, o en algunos modelos de fijación de precios) podría conducir a menor valor?

Answer 1

si sólo una persona puede hacer una elección, me parece poco probable que pueda reducir el valor. En definitiva, una elección significa que el titular puede elegir entre uno de un número de carteras en una fecha determinada. Se elegirá el máximo valor. Mientras el sin elección de la cartera fue uno de los que podría haber elegido, el valor sólo se puede ir hacia arriba.

Answer 2

Tal vez algo parecido a la opción de prestar dinero a interés negativa traería para la reducción de la optatividad valor...