Constante de Madurez IV

Question

Quiero analizar IV skew bajo diferentes condiciones del mercado, pero su duro dado varios vencimientos. Tendría sentido crear un vencimiento constante a IV que dicen que es de 60 DTE? Alguien ha hecho esto y cuáles son las limitaciones y las cosas que debo tener en cuenta? Además ¿cómo se calculan y se calcula?

la forma en que lo estoy haciendo es realmente toma la izquierda y la derecha más cercano a su vencimiento. Así que si quiero 60 DTE y el mercado sólo ha 30DTE y 90 DTE negocian opciones, calculo que los dos IV curvas y un promedio de ellos dándoles 0.5 peso cada uno. Los cambios de peso como yo avances más cerca.

Gracias,

Answer 1

Se utiliza un formulario de interpolación(inicio con lineal) entre los 30 días a madurez IV y el 90 para obtener el 60,

Answer 2

Se puede comprobar en la metodología para VIX.
El VIX se rinde un número - pero puede que en lugar de devolver un conjunto de números para su sesgar el análisis.

Answer 3

Lo que estamos tratando de hacer es un ajuste de volatilidad de la superficie de un determinado subyacente. Una vez que usted tiene una volatilidad de la superficie se puede el precio de una opción para una arbitraria de la expiración y de la huelga. Existen diversas formas de hacerlo y la interpolación lineal de los métodos mencionados en los otros ejemplos están bien, pero tenga cuidado en las siguientes situaciones donde hay:

• una empinada o curvados hacia delante de la curva
• ustedes son la fijación de precios de opciones de dinero
• la interpolación de corto plazo, opciones o altamente estacional opciones, ya que la superficie puede ser complicado.
• finalmente, el que la implícita adelante Vols sentido (por encima de 0 y tengo valores razonables). Esto no está garantizado para ser verdad, con simples métodos de interpolación.

Como un aparte: por Favor, no el comercio de opciones si usted no entiende adelante la volatilidad de los