REIT vs Real Estate - 4 Consideraciones

Question

Supongamos la siguiente situación: Una persona desea invertir $100k en REIT o la compra de una propiedad de alquiler. (Suponga que una compañía de administración de propiedades se utiliza para que no necesitamos comparar el trabajo de cada uno.)

1. Qué efecto (si cualquier) la obtención de una hipoteca tiene para la compra de la propiedad de alquiler? ¿Este aumento del valor a largo plazo de bienes raíces en comparación con REIT?
2. Alguien ha medido el promedio de la apreciación de capital de REIT vs ser dueño de una casa a través del tiempo? Uno es un ganador claro?
3. Hay un apreciable beneficio tributario a la inversión en bienes raíces? ¿Cuán grande es la diferencia que este debe hacer?
4. Existen promedio de largo plazo de devoluciones que se debe utilizar para ser dueño de un alquiler de vs REIT, para calcular el esperado retorno anual?

Gracias!

Answer 1

Creo que esto depende mucho de tu personalidad, no el retorno de la inversión. Está usted dispuesto a ser mala llamadas de teléfono en el medio de la noche sobre un roto una tubería de agua? Puede que el clima de la falta de ingresos si su propiedad de alquiler se va desocupada durante un año? Está usted dispuesto a limpiar después de un residente destroza el lugar antes de mudarse?

Un REIT que te libera de todas las consideraciones similares pero con un ingreso razonable.

Soy un inquilino y un propietario de un REIT.

Answer 2

1. Con un Apalancamiento de obtener Dinero-en-Efectivo el Retorno.

ejemplo: Digamos que el $100K propiedad se alquila por$1,000.

Gastos: $400 (x12$4,800)

NOI (renta - gastos) = $600 (x12 =$7,200)

La Tarifa tope: (NOI / $100K) = 7.2%

Si puedo usar el apalancamiento y poner sólo el 20% de enganche ($20,000). Ahora tengo una hipoteca de$430. "Dinero-en-Efectivo Retorno" está basado en el dinero que han invertido.

Flujo de efectivo: (NOI - hipoteca) = $170 (x12$2,040)

CCR: (cash-flow / arras) = 10.2%

Y esto no incluye la deuda de paydown desde el inquilino pagando su hipoteca!