Inversión de la familia ampliada o pagar la deuda y ahorrar

Question

Tengo 25 años y mi mujer 24. Mi familia ampliada está a punto de iniciar un nuevo fondo de inversión, en el que cada miembro aporta básicamente una cantidad entre $50-$ 100 (importe por persona) mensuales. El objetivo es crear un fondo que pueda comprar bienes inmuebles y luego construir a partir de ellos. Habría un total de 15 personas contribuyendo al fondo, con reevaluaciones de las posibilidades financieras cada 2 años, o cuando haya buenas inversiones disponibles. Mi madre, y el administrador del fondo y su madre, son muy buenos con los bienes inmuebles y han demostrado tomar buenas decisiones financieras. Además, una vez que el fondo haya realizado algunas inversiones iniciales, tendrá la posibilidad de conceder créditos (de hasta el 30% del importe activo del fondo) a sus miembros, lo que constituye otra ventaja.

Estos son los datos de nuestra situación financiera. Los dos somos ingenieros y yo estoy haciendo un doctorado. $26000 and $ 65000, más algún 401K que tiene después de un año de trabajo, pero ni siquiera lo consideramos ya que eso es intocable para nosotros. Debemos:

• Hipoteca de 119.000 dólares a un tipo de interés del 4,125%.
• Préstamos estudiantiles: unos 35.000 dólares a un tipo de interés medio del 5%.
• Préstamo de coche: 5200 dólares a un tipo de interés del 2,4%.

Mi pregunta es: ¿debemos formar parte del fondo de inversión? Sólo me gustaría conocer la postura de una persona ajena a esta situación. Gracias de antemano.

Answer 1

Yo sugeriría, tanto como inversor como alguien que tiene alguna experiencia con un fideicomiso familiar (no el mío), que probablemente no es algo en lo que debas involucrarte, a menos que el dinero es dinero que no te preocupa, dinero que de otro modo se convertiría en viajes al cine o algo así. Si estás dispuesto a tratarlo como tal, yo diría que lo hagas.

En primer lugar, no se trata de una inversión a corto o medio plazo. Este tipo de cosas no serán rentables de inmediato, y tardarán bastantes años en ser rentables hasta el punto de poder sacar dinero de ellas, si es que lo hacen. Su dinero estará efectivamente, si no realmente, bloqueado durante años, y será casi totalmente ilíquido.

En segundo lugar, no es necesariamente una buena inversión incluso teniendo en cuenta eso. Los bienes raíces son algo que la gente tiende a pensar que debería ser una inversión increíble que simplemente te hace ganar dinero, y es mejor que cosas arriesgadas como el mercado de valores; excepto que realmente no lo es. Es bastante arriesgado, vulnerable a cosas como la crisis de 2008, pero también a cosas como que el mercado local esté un poco decaído, o que haya varios meses sin inquilinos.

La cantidad que tendrá su fondo (como máximo $100x15/month) won't be enough to buy even one property for years ($ 1500/mes significa que estás mirando qué, ¿100-150 meses antes de tener suficiente?), y como tal no tendrá suficiente para comprar varias propiedades por aún más tiempo, que es donde se alcanza cierta estabilidad. Que se estropee la lavadora o haya una fuga en el tejado es un gran problema cuando sólo tienes una propiedad que gestionar; tener cinco o seis propiedades reparte el riesgo de forma significativa.

Por supuesto, no obtendrás exenciones fiscales por ello, y ahí es donde está el verdadero problema para ti. Sería mucho mejor que pusieras tu dinero en una IRA Roth (o en una IRA normal, pero basándome en tu elección de carrera y en tus ingresos actuales, yo consideraría fuertemente una Roth). Obtendrás un crecimiento libre de impuestos, menos riesgoso que este fondo Y probablemente un crecimiento más rápido - pero independientemente de ambos, libre de impuestos . Ese 15-25% que te devuelve el Tío Sam es un gran, gran negocio, mayor que cualquier rentabilidad que te vaya a dar un fondo (y si te prometen esa cantidad, corre lejos y rápido).

Por último, como alguien que ha visto a un fideicomiso familiar trabajar en la gestión de sí mismo - es un enorme, enorme dolor de cabeza, y no es algo que recomendaría por lo menos (a menos que viene con el dinero, en cuyo caso es, por supuesto, una historia diferente). No os pondréis de acuerdo en las inversiones, inevitablemente, y acabaréis dedicando mucho tiempo a intentar convenceros mutuamente de que sigáis vuestra idea, y lo más probable es que acabe siendo bastante estancada y conservadora, porque eso es lo que todo el mundo podrá al menos no objetar. Puede que sea algo que os guste hacer, en cuyo caso, buena suerte, pero definitivamente no es lo mío.

Answer 2

He aquí una perspectiva diferente. No voy a hablar de la calidad de la inversión, de la rentabilidad esperada ni de ninguna de las otras cosas de las que normalmente se habla al evaluar las inversiones. Se trata de la familia, y lo más importante aquí son las relaciones.

Lo que tienes que hacer aquí es ver los diferentes escenarios posibles y averiguar cómo te haría sentir cada uno de ellos. Sólo tú puedes evaluarlo. Por ejemplo, aquí tienes algunas preguntas para hacerte:

• Si no participo, ¿cómo se sentirá mi familia?
• Si pierdo todo lo que invierto, ¿me arruinaré económicamente? ¿Cómo me haría sentir con mi familia?
• Si no participo, y el fondo va extremadamente bien y todos los demás miembros de mi familia se enriquecen, ¿cómo me haría sentir eso?
• ¿Hay algún escenario que haga que las reuniones familiares sean más incómodas que otros escenarios?

Sé cómo respondería yo a estas preguntas, pero eso no te ayudaría en nada. Pero el consejo que te daría es que, suponiendo que tengas ese dinero para perder, y que además estés invirtiendo en otro sitio, evalúes esto únicamente en función del efecto sobre tus relaciones familiares.

El único otro consejo que te daría es que acabes con la deuda de los préstamos estudiantiles y del coche tan rápido como puedas. Minimiza tus inversiones hasta que esa deuda desaparezca, así podrás deshacerte de ella aún más rápido.

Answer 3

Es una cuestión de opinión. Como norma general, mi consejo es que te hagas cargo de tus propias inversiones. Enviar el dinero a otra persona para que lo invierta, aunque es una práctica habitual, me parece poco recomendable. Este fondo en particular me parece especialmente arriesgado, porque no hay una cartera conocida. Normalmente, los fondos de inversión inmobiliaria (REIT) tienen una cartera específica de propiedades conocidas, o al menos una estrategia inmobiliaria que se conoce al entrar. Entregar simplemente el dinero a otra persona sin propiedades conocidas, o sin una estrategia específica, es comprar un cerdo en un charco.