Usted tiene la fórmula de la rentabilidad por dividendo de un fondo de inversión correcta. Es el dividendo anual de pago dividido por el valor de los fondos mutuos.
Esta métrica es sólo una instantánea de lo que el fondo de inversión está pagando actualmente a cabo en el momento de realizar el cálculo. El valor neto de los activos (NAV) de un fondo de inversión que cambian día a día ya que el precio de las acciones contenidas en su interior el cambio, y el pago de dividendos es diferente cada vez que se paga así, ya que hay muchas acciones en el fondo mutuo que paga los dividendos.
Discovery 1 - El fondo tiene un monto fijo en dólares de dividendos $0.3 por acción, no una tasa fija (3%) de los dividendos. (Se fija en dólares de dividendos comunes, o se fija la tasa de dividendo común?)
Sí, los dividendos de los fondos de inversión son típicamente declarado por acción, así como los dividendos de acciones individuales están declarados. El precio de una acción va hacia arriba y hacia abajo de forma continua mientras el mercado esté abierto, pero cuando el dividendo se anunció, el pago es fijo, no importa lo que el precio de las acciones pasa a estar haciendo en el día que se paga.
Descubrimiento 2 - Si el precio de la acción cae a $6, el dividendo sigue siendo el mismo en $0.3 (a menos que el cambio es declarado), pero el rendimiento es ahora 0.3/6=5%.
Seguro, un cambio en el valor afecta el cálculo de rentabilidad, como se puede esperar de él. Como ya he dicho, el cálculo de rentabilidad es simplemente una instantánea de la situación actual, y no tomamos en cuenta lo que pagó originalmente por el fondo o por cualquier pérdida o crecimiento en el valor del fondo.
Discovery 3 - Rendimiento es (un poco) inútil cuando se considera el total real de retorno de la inversión, $10.3 es claramente mejor que el de $6.3 aunque el rendimiento es menor en el caso anterior.
Rentabilidad por dividendo es útil para determinar qué tipo de ingresos que usted puede esperar de un fondo. Si estoy tratando de decidir entre dos fondos (o entre dos acciones individuales) que quiero invertir en renta, el rendimiento que me permite comparar los dos, incluso a pesar de que el precio de la acción y el dividendo de pago de las cantidades son diferentes para cada uno. Después he tenido el fondo por un tiempo, puedo mirar la rentabilidad actual y decidir si yo todavía estoy recibiendo los ingresos que yo quiero de mi inversión o si quiero cambiar a algo más. Es cierto que no se toman en cuenta los cambios en el valor del fondo. Sin embargo, si un fondo mutuo de las gotas de $10 a $6 como en el ejemplo (un 40% de caída!), usted puede esperar que el pago de dividendos también tendría un éxito, ya que significa que las acciones que componen el fondo no están haciendo bien en este momento. Si el pago de dividendos realmente la misma estancia, como el fondo de valor cae, entonces sí, sería de esperar que el rendimiento sea mayor, y la mayor rentabilidad que significaría para un nuevo inversor que podría esperar un mayor ingreso de su inversión.
El Discovery 4 - Si el descubrimiento de 3 fuera cierto, entonces yo siempre debe mirar en el año ACTUAL, que tiene en cuenta el actual precio de la acción, pero no el rendimiento de un fondo cuando intento decidir qué fondo invertir.
Rendimiento sólo nos muestra los ingresos de dividendos de un fondo de valores, pero no revela el total de retorno de una inversión. Es sólo una pieza del rompecabezas cuando el análisis de una inversión, y sí, la año-a-fecha de regreso es otra herramienta para comparar el rendimiento de diferentes opciones de inversión.
OP comentario:
Su respuesta a discovery 4 es, en mi opinión, una "o bien de" la opinión de que TANTO el rendimiento y hasta la fecha son sólo herramientas y son igualmente importantes, no uno mejor que el otro. Es mi entendimiento correcto? Si sí, usted puede elaborar sobre el valor de YTD v rendimiento del fondo/stock "propietario" de la perspectiva, no de un "futuro propietario" de la perspectiva.
Sí, ambos son herramientas para evaluar el rendimiento actual de una inversión. Ambos son una "instantánea" de la situación actual, y no dicen mucho acerca de lo que el fondo ha hecho en el pasado. Hasta la fecha de devolución le dice lo mucho que el fondo ha aumentado o disminuido en su valor desde enero, pero debido a que me suelen invertir mucho más tiempo longitudes de tiempo de un año, hasta la fecha de devolución no me dice mucho. Estoy mucho más interesado en lo que la inversión que se ha vuelto en los últimos 5 o 10 años, o más.
Las mismas herramientas que son útiles para una nueva inversión también son útiles para una corriente del inversor, ya que siempre tienen la opción de vender su actual inversión y la compra de otra cosa.
Algunas personas están invirtiendo para los ingresosy la rentabilidad por dividendo es una manera rápida y fácil para determinar qué inversiones se están proporcionando el mejor de ingresos para un determinado monto de la inversión.
OP comentario:
Mientras que el "alto rendimiento", indica la posibilidad de un alto ingreso/devolución de un nuevo inversor, al final del día, si el precio de la acción cae, lo cual se refleja en YTD pero no necesariamente en el rendimiento, una alta o baja hasta la fecha va a ser un mejor barómetro para el retorno de un fondo de acciones de un alto o bajo rendimiento. Es esto correcto?
Como he dicho anteriormente, hasta la fecha de retorno es un tiempo relativamente corto de la ventana, y la herramienta que es mejor depende de tu estrategia. Cuando el precio cae, podría indicar que el fondo está realizando mal, pero es posible que en lugar de indicar que el fondo se está vendiendo a un precio muy bueno y debe ser comprado, porque el precio va a subir de nuevo. Es sólo una herramienta entre muchas para evaluar una inversión.
