Vamos a la inicial de la curva de rendimientos $T\mapsto y(0,T)$ ser dado por una estructura de términos de la familia de los bonos de $B(0,T)$ tener diferentes fechas de vencimiento. Estoy tratando de averiguar las propiedades geométricas de la curva de rendimiento. Al parecer, no puedo encontrar ninguna referencia donde se tratan las siguientes preguntas de manera exhaustiva. Por ejemplo: considere la posibilidad de un muy largo intervalo $[0, T^*]$ (es decir, $T^*$ del orden de varios años). Entonces:
¿Es verdad que la curva de rendimiento siempre es no decreciente? O no creciente? Más en general, ¿qué podemos decir acerca de la monotonía de $y(0,T)$?
Es el rendimiento de la curva convexa? No convexa? O es simplemente que no necesariamente convexa ni no-convexo?
Más en general, ¿qué propiedades de la curva de rendimiento siempre tienen? ¿Cómo probar que ellos?
¿Qué es un buen libro de referencia sobre las propiedades de la curva de rendimiento, tanto matemáticamente y dando razones económicas para su comportamiento?
