Cuantitativos Derivados de Negociación frente a Tiempo

Question

La mayoría cuantitativa de estrategias de inversión se centran en el cambio en los precios de una mercancía o de capital a lo largo del tiempo. Derivados, sin embargo, hacer esto más complicado. ¿Cómo puedo aplicar estrategias cuantitativas a algo que no es un solo producto con un precio único, sino que los productos separados para cada mes (cada uno con su propio precio y volatilidad)?

Por ejemplo, ¿cómo sé si debo ser la compra de un naranja contrato de futuros para el mes de julio de 2011 en lugar de julio de 2012? Además, ¿cómo podría aplicar fórmulas tales como una media móvil a todos estos precios diferentes?

Gracias por llevar conmigo para responder a una pregunta fundamental, me siento como la mayoría de las estrategias cuantitativas he leído en un contexto de equidad.

Answer 1

El mejor enfoque es el modelo de cada contrato por separado, o para desarrollar un modelo de equilibrio, que dificulta la relación entre los diversos spot y de contratos de futuros. Así que si usted calculan que usted puede hacer inferencias acerca de los otros contratos.

La estructura a plazo de tasas de interés o cubiertos de interés de paridad sería ejemplos de esto último.

Answer 2

El comportamiento en tiempo de los derivados no se asemejan a la de los productos básicos o de capital hacia el final de su tiempo de vida. Antes de la fecha de caducidad de un derivado hay correlaion modelos que se pueden utilizar en ambas áreas, pero por tu pregunta en la toma de decisiones entre opciones...

Tengo experiencia práctica con las existencias y las apuestas deportivas, pero no los derivados. Independientemente, se ve como las apuestas deportivas enfoques son similares en la toma de decisiones. Media móvil realmente no ayuda en la toma de decisiones, y en general todo tipo de Markovian en línea modelos de aprendizaje. Tradicionales derivados de herramientas como la de los Griegos, Black-Scholes y otros métodos vistazo a la historia de los datos y salir con las medidas para el futuro que es mejor en su caso. A continuación, puede comparar los valores y eligió en consecuencia.