Esta respuesta resume algunos de mis comentarios.
HFT es sin duda un tema muy candente en estos días, pero es difícil apuntar a cualquier razón. Una gran parte de ella es el misterio y las ganancias, pero también en parte por la relativa novedad. Tenga en cuenta que no es la falta de documentos sobre los media y baja frecuencia de las estrategias, es sólo que no están etiquetados como tales. Media y baja frecuencia estrategias tuvieron su día en el centro de atención de nuevo en el temprano a mediados de la década de 2000.
Media/baja frecuencia de las estrategias, para nombrar sólo algunos, son el impulso, la inversión, las ganancias de la calidad (devengados), después de anuncio de las ganancias de la deriva, (baja) volatilidad efecto, así como las opciones de estrategias, tales como la dispersión, la volatilidad de la prima de riesgo y futuros/FX estrategias, tales como el carry trade, el impulso (de nuevo). Así que usted puede ver, no existe un único tipo de medio/baja frecuencia de estrategia, pero la mayoría de los HFT estrategias son relativamente similares.
En cuanto a cómo "alta" frecuencia debe considerarse de alta frecuencia, las opiniones difieren en este punto (ver pregunta anterior), pero dudo que la mayoría de los participantes de la etiqueta de una estrategia de negociación que se debe ejecutar en un segundo y se sostiene por un día, para ser de "baja frecuencia". De hecho, puede que no sea muy alto o ultra alta, pero la mayoría de los administradores de inversiones en términos generales consideran que es "medio-alto" de frecuencia. Algunas encuestas muestran (ver Shane respuesta) una minoría significativa de los gerentes (aproximadamente 15%) consideran incluso una semana la celebración del período de alta frecuencia. En los primeros días de la investigación académica, de alta frecuencia se nada de uso diario (en lugar de mensual) cerca de los datos.
Como para la entrada de datos, la mayoría de baja frecuencia estrategias de uso diario o incluso menos frecuentes de datos. Aunque es difícil de definir, IMO de media frecuencia requiere intra-día de los datos para la ejecución, pero sólo en el punto en el que el mercado de la microestructura puede ser ignorado (generalmente de 5 a 15 minutos, dependiendo de la liquidez). Cualquier cosa que requiere de datos a una frecuencia inferior a 5 minutos necesariamente debe tomar la microestructura en cuenta, y que la califica como de alta frecuencia. Como un aparte, creo que la miríada de otros problemas que surgen en el trato con los datos de ticks que sea totalmente no vale la pena para nada, pero realmente de alta frecuencia de las estrategias.
