Me gustaría poder estimar el valor de mi cartera a lo largo del tiempo dadas unas aportaciones anuales y una rentabilidad esperada de un determinado porcentaje. He encontrado varias calculadoras de intereses sencillas en Internet, pero cada una de ellas requiere que establezca la frecuencia de capitalización de los intereses. Esto tiene sentido para las cuentas de ahorro y las cargas, por supuesto. Pero cuando uno simplemente quiere calcular algo como un 403b o 401k diversificado, ¿debe utilizarse la capitalización anual, mensual, diaria o continua?
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Alex Papadimoulis
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Pero cuando uno simplemente quiere estimar algo como un diversificado 403b o 401k, ¿se debe utilizar la capitalización anual, mensual, diaria o continua? o continua?
Si se invierte en acciones individuales, o en fondos de inversión o ETF de acciones, no existe el concepto de capitalización.
Puedes elegir una empresa hoy, pero un año después la comilla ha bajado un 50% porque han despedido al Consejero Delegado, y el principal producto es peligroso. Y lo que es aún más confuso, el precio de las acciones puede estar bajando, pero siguen pagando dividendos.
También es posible elegir una inversión que suba de precio pero no según un patrón que coincida con la curva de capitalización de una cuenta bancaria.
No hay forma de mirar el rendimiento pasado y garantizar el rendimiento futuro.
Puedes hacer una conjetura y luego dividirla en los trozos compuestos para poder tener números para tus gráficos, teniendo en cuenta que la realidad nunca coincidirá con el modelo.
Grzenio
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Utilizarías la misma frecuencia con la que estás midiendo tu retorno. Si espera ganar un 3% trimestral, utilizaría la capitalización trimestral. Si espera ganar un 12% al año, utilizaría la anual, etc.
Si utilizara cualquier otra frecuencia de capitalización, tendría que convertir la rentabilidad periódica a su frecuencia de capitalización, que sería simplemente la inversa de la capitalización. Por ejemplo, si quisiera capitalizar mensualmente un rendimiento anual del 12%, utilizaría ((1 + 0,12)^-12) - 1 como tasa de rendimiento mensual, lo que daría como resultado el mismo rendimiento anual después de capitalizar durante 12 meses.
Tenga en cuenta, sin embargo, que la elección de la frecuencia de capitalización no suele suponer una diferencia sustancial, a menos que se trate de tipos de interés relativamente altos (por ejemplo, el 20% o más) o de un plazo largo (como 5 años o más).
Incluso entonces Dado que su rentabilidad es sólo una estimación, la elección de la frecuencia de capitalización le mantendrá dentro de un "margen de error" razonable para sus estimaciones.
